Скидка на подписку 30% | 8(800)550-07-98
Журнал

Собственный капитал предприятия

  • 21 марта 2019
  • 58799
Собственный капитал

Собственный капитал – это имущество предприятия, которое используется для формирования активов. Анализируя показатель, финансовые директора, владельцы бизнеса, инвесторы делают вывод об эффективности работы компании. Расскажем, что входит в собственный капитал организации, как его рассчитать по балансу и как анализировать полученные цифры.

Собственный капитал – что это такое

Собственный капитал – это имущество организации, находящееся в ее собственности, которое используется для формирования активов.

В иностранных источниках указывается, что сумма собственного капитала состоит из:

  • оплаченного капитала (полученного от инвесторов в обмен на акции);
  • подаренного (переданные безвозмездно здания, земля и иные материальные ценности);
  • нераспределенной прибыли компании минус обязательства.

Скачайте и возьмите в работу:

Бюджет движения собственного капиталаЧем поможет: бюджет объединяет данные о чистых активах компании. В нем детализируется информация о планируемых изменениях в уставном и добавочном капитале, резервах и нераспределенной прибыли (убытке), доходах будущих периодов и прочая информация.

В российской реальности традиционным считается определение, согласно которому собственный капитал предприятия включает в себя:

  • уставный, сформированный из вкладов или взносов учредителей организации, в размере не менее, чем то установлено законом;
  • добавочный, куда входит эмиссионный доход полученный в результате изменения стоимости активов, а также переданные предприятию ценности не предусматривающие оплаты за право владения — безвозмездно;
  • резервный объем средств, который формируется предприятием для компенсации убытков, списания, расчета по облигациям и выкупа собственных акций;
  • нераспределеную прибыль, полученную по итогам деятельности предприятия, находящейся в распоряжении компании;

  • других целевых или специальных финансовых фондов и форм собственных активов, формируемых из платежей за передачу собственных активов в арендное пользование, процентов по займам, дивиденды и проценты от финансовых операций.

В общем случае именно собственный капитал дает понимание того, насколько компания обладает устойчивостью в финансовом плане, какой запас прочности демонстрирует, насколько грамотно ведется управление организацией. Систематический анализ состояния фирмы поможет сформировать полное представление о зависимости от заемных источников финансирования, определить динамику движения собственных активов. Результаты анализа обязательно влияют на мнение аудиторов, интересуют потенциальных инвесторов, которые изучают деятельность предприятия, чтобы понять, имеет ли смысл инвестировать в него, вкладывать средства, чтобы получить прибыль от его работы. Кстати, в Высшей школе финансового директора есть большой раздел, посвященный анализу собственного капитала. По результатам обучения выдают диплом государственного образца. Записаться и попробовать можно здесь >>>

Расчет собственного капитала

Поговорим о том, как найти собственный капитал. Есть несколько способов расчета. Для разных целей применяются различные формулы собственного капитала.

Собственный капитал формула по балансу

Собственный капитал в балансе – это значение строки 1300, которое состоит из суммы значений строк 1310 «Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)», 1340 «Переоценка внеоборотных активов», 1350 «Добавочный капитал (без переоценки)», 1360 «Резервный капитал» минус значение строки 1320 «Собственные акции, выкупленные у акционеров» и плюс значение строки 1370 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)».

Формула собственного капитала выглядит следующим образом:

СК = значение строки 1300 бухгалтерского баланса

Как найти собственный капитал в соответствии с рекомендациями Минфина

Приказ Минфина 28.08.2014 № 84н «Об утверждении порядка определения чистых активов» регламентирует, что в расчете собственного капитала должны учитываться все активы предприятия, кроме долгов по взносам в уставный капитал компании со стороны учредителей и акционеров. Также учитываются все обязательства и не учитываются получение имущества на безвозмездной основе и помощь по государственным программам.

Формула имеет следующий вид:

СК = (значение строки 1600 – ЗУ) – ((значение строки 1400 + значение строки 1500) – ДБП),

где значение строки 1400 — сумма значений строк 1410 «Заемные средства», 1420 «Отложенные налоговые обязательства», 1430 «Резервы по условные обязательства», 1450 «Прочие обязательства».

Значение строки 1500 — сумма значений строк 1510 «Заемные средства», 1520 «Кредиторская задолженность», 1530 «Доходы будущих периодов», 1540 «Оценочные обязательства», 1550 «Прочие обязательства».

Значение строки 1600 — сумма значений строки 1100 «Итого по разделу I», где отображается общая стоимость внеоборотных активов, и строки 1200 «Итого по разделу II», где отображается общая стоимость оборотных активов компании.

ЗУ — задолженность учредителей, которая вносится бухгалтерской проводкой по дебету счета 75 «Расчеты с учредителями» и кредиту счета 80 «Уставный капитал»;
ДБП — доходы будущих периодов, кредит счета 98.

Excel-модель для расчета собственного капитала

Если необходимо максимально точно вычислить стоимость собственного капитала предприятия и, как следствие, корректно определить значение WACC, возьмите на вооружение Excel-модель, которую разработали эксперты «Системы Финансовый директор».

Получить Excel-модель для расчета собственного капитала

Анализ собственного капитала

При анализе собственного капитала следует брать во внимание, что его объемы должны быть больше нуля. Если это требование не выдерживается, это говорит о том, что у предприятия чрезмерная кредитная нагрузка и низкие показатели высоколиквидных активов.

Если компания стремится быть привлекательной для новых инвесторов, то руководство должно озаботиться тем, чтобы размер собственного капитала был больше уставного. Такое соотношение позволит обеспечить самоокупаемость, а также сделает возможность притока новых инвестиций более реальной.

logo
×
Чтобы скачать документ, зарегистрируйтесь на сайте!

"Финансовый директор" - единственный профессиональный ресурс по управлению финансами компании. Материалы подготовлены финансовыми директорами и экспертами. Пройдите короткую регистрацию и получите доступ

У меня есть пароль
напомнить
Пароль отправлен на почту
Ввести
Введите эл. почту или логин
Неверный логин или пароль
Неверный пароль
Введите пароль
Я тут впервые
или войти через соц сети
Зарегистрироваться
×
Пожалуйста, войдите на сайт

У меня есть пароль
напомнить
Пароль отправлен на почту
Ввести
Введите эл. почту или логин
Неверный логин или пароль
Неверный пароль
Введите пароль
Я тут впервые
И получить доступ на сайт Займет минуту!
Зарегистрироваться
Простите, что прерываем чтение

"Финансовый директор" - профессиональный ресурс по управлению финансами компании. Авторские материалы подготовлены финансовыми директорами и экспертами находятся в закрытом доступе. Зарегистрируйтесь или войдите через соцсеть, чтобы прочитать эту статью бесплатно

У меня есть пароль
напомнить
Пароль отправлен на почту
Ввести
Введите эл. почту или логин
Неверный логин или пароль
Неверный пароль
Введите пароль
Я тут впервые
или войдите через соц сети
Зарегистрироваться
×

Мы подобрали для вас книги:

Как решать нерешаемые задачи, посмотрев проблему с другой стороны Управление финансовой службой по KPI Как не потерять на налогах: проверенные способы
Скачать бесплатно Скачать бесплатно Скачать бесплатно
Сайт использует файлы cookie. Они позволяют узнавать вас и получать информацию о вашем пользовательском опыте. Это нужно, чтобы улучшать сайт. Посещая страницы сайта и предоставляя свои данные, вы позволяете нам предоставлять их сторонним партнерам. Если согласны, продолжайте пользоваться сайтом. Если нет – установите специальные настройки в браузере или обратитесь в техподдержку.