Как построить подробную карту рисков компании. Пример в Excel

5026
Соловьева Наталия
к.э.н., финансовый контролер производственной компании по нанесению антикоррозийного металлопокрытия
Чтобы уменьшить последствия рисков, необходимо ими управлять. Разработать собственный алгоритм контроля над рисками поможет пример карты рисков нашей компании.

Предприятие, где я работаю, входит в международный холдинг, поэтому риски оцениваем по единому регламенту для дочерних организаций. Он предполагает составление панели рисков, на основе которой формируются карта рисков, пример которой я приведу далее, и наглядная диаграмма.

Такой подход используем последние три года. С помощью карты рисков  мы структурировали риски, сконцентрировались на тех из них, которые представляют наибольшую опасность, и смогли уменьшить потери. Например, потери по риску рынка закупок сократили на 30 процентов, по организационному риску — на 60 процентов, а налоговый риск свели к минимуму.

Определите, какие риски отслеживать

Сначала определитесь, с какими рисками сталкивается компания и какие из них вы будете отслеживать. Совсем незначительные рассматривать не стоит, только время потратите. Выберите существенные, которые сильно повлияют на цифры. Мы анализируем пять групп, в каждой из которых выделяем подгруппы.

  1. Финансовые риски: валютный, процентный, налоговый, кредитный, риск ликвидности, капиталовложений и деривативов.
  2. Операционные риски: технический, информационный, организационный, проектный, юридический, риск менеджмента и персонала.
  3. Стратегические: риск стратегии предприятия и бизнес-сферы.
  4. Риски окружающей среды: законодательный, технологический, риск катастроф и торговых отношений со страной.
  5. Рыночные: риск конкуренции, рынков сбыта и закупок.

Каждая подгруппа распределяется на компоненты. Например, в состав валютного и процентного риска входит риск потерь, вызванных колебанием процентных ставок Libor / Euribor по займу в валюте.

Сформируйте панель существенных рисков

Перед тем как формировать карту рисков предприятия, заполняем панель рисков, существенных для компании (пример см. на рисунке). При этом мы используем терминилогию FMEA (Failure Mode and Effects Analysis). Это методика помогает выявить и проанализировать наиболее критические шаги производственных процессов, чтобы управлять качеством продукции.

Рисунок 1. Пример панели рисков (фрагмент)

Как построить подробную карту рисков компании. Пример в Excel

Пример панели и карты рисков могут скачать зарегистрированные пользователи >>

Если вероятность риска низкая или он несильно влияет на работу организации, его не оцениваем. К примеру, мы не анализируем риск деривативов, так как работаем с небольшим объемом таковых. Расскажу, как заполнить основные графы панели, которая также важна как и карта рисков.

База оценки воздействия риска. Здесь нужно указать, на какой финансовый показатель и как сильно влияет риск. Это может быть выручка, затраты, маржинальный доход, остаток денежных средств и т. д. Например, за базу оценки риска потерь, вызванных колебанием процентных ставок Libor/Euribor по займу в валюте, принимаем произведение остатка по займу и изменения ставки. Например, ставка с двух процентов может вырасти до пяти процентов, то есть на три пункта.

Для риска валютных потерь в связи с наличием кредиторской задолженности базой служит остаток по займу, умноженный на процентный диапазон колебаний валютного курса. Еще пример — отношение риска потерь к упущенной вследствие дефицита производственных мощностей выгоде в составе технического риска. Базой для его оценки будут 20 процентов от скользящей годовой выручки за трехлетний период. Это условная цифра: мы ее определили на основе прошлых оценок экспертным путем. В других компаниях ее значение может быть другим.

Пример риска

За последние три года (36 мес.) выручка составила 35 млн руб., то есть скользящая годовая выручка 11,7 млн руб. (35 млн руб. : 3 года). Исходим из предпосылки, что в связи с техническими проблемами не сможем выполнить заказы клиентов и рискуем недополучить 20 процентов годовой выручки — 2,3 млн руб. (11,7 млн руб. × 20%).

Значение воздействия риска. Это числовое значение показателя, принятого за базу оценки. Ущерб, который понесет компания в случае реализации риска.

Вероятность возникновения. Определяем вероятность за годичный период. Для этого единицу надо разделить на частоту возникновения риска (сколько раз за год или за несколько лет он может возникнуть).

Частоту возникновения риска устанавливает эксперт. Оценка зависит от его квалификации и имеющейся у него информации. Поэтому важно, чтобы эксперта проконсультировали ключевые специалисты (например, технологи, маркетологи, финансисты) и руководители компании.

Пример риска

Согласно рисунку, частота возникновения технического риска — один раз в 2,5 года, то есть вероятность его возникновения 40 процентов (1: 2,5 раза × 100).

Теперь предположим, что частота возникновения риска 2,5 раза в год. Другими словами, один раз в 0,4 года (1 : 2,5), или каждые 4,8 месяца. Значит, вероятность возникновения этого риска в расчете на один год составит 250 процентов (1 : 0,4 раза × 100). Из таблицы 1 видно, что валютный и процентный риск составляет всего 2% от совокупного риска предприятия.

Мультипликатор эффективности реагирования на риск. Его получаем, разделив время реагирования в месяцах на 12, а затем на процент риска, который хотим устранить за время реагирования. Последний показатель тоже результат экспертной оценки.

Число приоритетности риска. Оно оценивается в денежных единицах, например у нас в евро (см. таблицу 1).

Таблица 1. Данные для диаграммы рисков  

Наименование риска

Число приоритетности риска, евро

Вероятность возникновения риска, %

Доля в совокупном риске, %

Валютный и процентный риск

60 000

94

2

Риск ликвидности

20 000

30

1

Кредитный риск, риск капиталовложений и деривативов

0

0

0

Налоговый риск

10 000

50

0

Технический риск

933 333

40

28

Информационный риск

100 000

25

3

Совокупный риск

3 363 333

100

Максимальное значение

1 100 000

94

Этот показатель позволяет оценить потери компании в случае, если риск возникнет (с учетом эффективности реагирования на него). Рассчитываем число приоритетности риска по формуле:

ЧПР = ЗВР × ВВР × МЭР

где ЗВР — значениe воздействия риска (в евро);

ВВР — вероятность его возникновения (в %);

МЭР — мультипликатор эффективности реагирования на риск (в %).

На этот показатель влияет не только размер возможных потерь, но и то, насколько этот риск вероятен и как быстро сможем устранить его последствия. Чем меньше число приоритетности, тем риск менее опасен.

Если суммировать числа приоритетности всех анализируемых рисков, получим совокупный риск компании. Он характеризует общую величину вероятных потерь или упущенной выгоды.

Пример

Исходя из таблицы, число приоритетности валютного и процентного риска составляет 60 тыс. евро, из которых:

  • 50 тыс. евро по риску валютных потерь от кредиторской задолженности (300 тыс. евро × 100% × 16,67%);
  • 10 тыс. евро по риску потерь, вызванных ростом процентных ставок.

Пример карты рисков компании

Затем ранжируем риски по числу приоритетности и составляем общую диаграмму. Для этого из панели рисков выносим в отдельную таблицу наименование, число приоритетности и вероятность риска. Кроме того, добавляем в таблицу графу «доля в совокупном риске» (см. таблицу 1).

Пример

При годовом валовом доходе предприятия в 9 млн евро критическими будут риски, превышающие 270 тыс. евро. Согласно диаграмме (см. в доп. материалах к этой статье на сайте fd.ru), наиболее критическим является риск рынка сбыта. Его число приоритетности 1,1 млн евро, что составляет 33 процента от совокупного риска. Самая высокая вероятность возникновения (94%) у валютного и процентного риска, хотя по величине он незначителен — всего 2 процента от совокупного риска.

Помимо диаграммы составляем в Excel карту рисков (пример карты рисков см. в  таблице 2), маркируя их по принципу светофора:

  • критические риски — красным цветом;
  • менее существенные — желтым;
  • самые незначительные — зеленым.

Рисунок 2. Пример карты рисков

Как построить подробную карту рисков компании. Пример в Excel

Скачать пример карты рисков могут зарегистрированные пользователи >>

для маркировки создаем правило выделения ячеек в поле «Условное форматирование» (см. пример карты рисков).

Риск относим к критическим:

  • если он присущ нескольким бизнес-процессам;
  • его число приоритетности превышает три процента валового дохода компании;
  • его реализация влияет на достижение стратегических целей предприятия;
  • для управления им нужно изменить корпоративную стратегию.

Пример риска

Риск с числом приоритетности более 270 тыс. евро выделяем красным цветом, в диапазоне от 135 тыс. (50% × 270 тыс.) до 270 тыс. евро — желтым, менее 135 тыс. евро — зеленым. Как видно из таблицы 2, три риска из 19 относятся к красным, два — к желтым и 14 — к зеленым.

Рассчитайте итоговый индекс риска

Итоговый индекс риска определяем по формуле

ИР = СР : МД

где СР — совокупный риск,

МД — маржинальный доход.

Пример риска

При годовом маржинальном доходе компании в 2,5 млн евро и совокупном риске в 3 363 333 евро индекс риска составит 1,3.

Далее индекс риска маркируем по принципу светофора в зависимости от его значения:

  • менее 4 — выделяем зеленым цветом,
  • в диапазоне от 4 до 6 — желтым,
  • более 6 — красным.

При этом учитываем разницу между текущим и прошлым значениями индекса:

  • если она положительна, выделяем красным цветом;
  • равна нулю — желтым; 
  • отрицательна — зеленым.

Красный или желтый цвет служит сигналом для анализа причин изменения индекса.

План работы

Числа приоритетности каждого риска за период сравниваем с данными прошлого года. Причины существенных отклонений анализируем. Изучаем не только возросшие риски, но и те, которые значительно снизились. В панели рисков приводим причины и меры, которые позволят их предотвратить или минимизировать.

Прример риска

Риск потерь из-за нарушения производственного процесса связан с тем, что потенциальный объем заказов превышает мощность оборудования. А риск потерь от колебания ставки Libor/Euribor возник, поскольку компания привлекла займ в валюте. Этого риска можно избежать, изменив инвестиционную политику так, чтобы снизить потребность в заемных средствах. При наличии займа принимаются меры по минимизации риска — мониторинг ставок, снижение долга в случае их роста и т. д.

Отдел контроллинга с подразделениями ежегодно мониторят риски, а наиболее критичные из них — ежеквартально. Результаты оценки рисков и план по работе с ними в конце года представляем совету директоров.

Подготовлено по материалам журнала "Финансовый директор"

Методические рекомендации по управлению финансами компании

Вложенные файлы

Доступно только авторизованным пользователям
  • Пример карты рисков .xlsx


Ваша персональная подборка

    Подписка на статьи

    Чтобы не пропустить ни одной важной или интересной статьи, подпишитесь на рассылку. Это бесплатно.

    Рекомендации по теме

    Школа

    Школа

    Проверь свои знания и приобрети новые

    Записаться

    Самое выгодное предложение

    Самое выгодное предложение

    Воспользуйтесь самым выгодным предложением на подписку и станьте читателем уже сейчас

    Живое общение с редакцией

    А еще...




    © 2007–2017 ООО «Актион управление и финансы»

    «Финансовый директор» — практический журнал по управлению финансами компании

    Зарегистрировано Федеральной службой по надзору в сфере связи,
    информационных технологий и массовых коммуникаций (Роскомнадзор)
    Свидетельство о регистрации ПИ № ФС77-62253 от 03.07.2015;
    Политика обработки персональных данных
    Все права защищены. email: fd@fd.ru

    
    • Мы в соцсетях
    ×
    Чтобы скачать документ, зарегистрируйтесь на сайте!

    Это бесплатно и займет всего 1 минуту.

    У меня есть пароль
    напомнить
    Пароль отправлен на почту
    Ввести
    Я тут впервые
    И получить доступ на сайт Займет минуту!
    Введите эл. почту или логин
    Неверный логин или пароль
    Неверный пароль
    Введите пароль

    Внимание!
    Вы читаете профессиональную статью для финансиста.
    Зарегистрируйтесь на сайте и продолжите чтение!

    Это бесплатно и займет всего 1 минут.

    У меня есть пароль
    напомнить
    Пароль отправлен на почту
    Ввести
    Я тут впервые
    И получить доступ на сайт Займет минуту!
    Введите эл. почту или логин
    Неверный логин или пароль
    Неверный пароль
    Введите пароль