Как снизить расходы на обслуживание банковских кредитов

426
Если компания не может похвастаться значительными оборотами по счетам или устойчивым финансовым положением, договориться с банками про снижение ставки по кредиту будет непросто. Следуя этим рекомендациям, финансовый директор сможет добиться снижения стоимости заимствований.

Нередко компании вынуждены привлекать заемные средства на невыгодных для себя условиях. Причины могут быть разными: отсутствие ликвидного обеспечения, убытки в отчетности, высокая долговая нагрузка. В итоге банк либо отказывает в финансировании, либо предоставляет кредиты по завышенным процентным ставкам, с неоправданными комиссиями и штрафами.

В этой ситуации у финансового директора есть только один выход – договариваться с банкирами о реструктуризации задолженности (подробнее об этом см. Как вести переговоры с банком о реструктуризации долга) или о пересмотре условий кредитного договора. На ставку по займам влияют не только финансовые результаты компании и долговая нагрузка, но и форма, в которой привлечено финансирование, валюта кредита, обеспечение и т. д. Рассмотрим эти факторы подробнее.

Как снизить процентную ставку по кредиту при улучшении финансовых результатов

Если у компании по итогам полугодия или года существенно улучшились финансовые результаты, шансы на снижение ставки по кредиту значительно возрастают. Помимо отчетности, кредиторам стоит представить бюджет на следующий отчетный период, прогноз движения денежных средств (подробнее об этом в решении Какой прогноз движения денежных средств заемщика устроит банк).

Основная задача финансового директора – убедить кредиторов в кредитоспособности компании (подробнее об этом в решении Как доказать банку кредитоспособность компании) и продемонстрировать, что топ-менеджмент принимает все возможные меры для того, чтобы эта тенденция носила долгосрочный характер. Для этого нужно представить план сокращения издержек или продажи непрофильных активов и т. д.

Какой банковский продукт выбрать, чтобы получить снижение ставки

Стоимость заимствований зависит от того, в какой форме привлечено банковское финансирование. Например, годовая процентная ставка по овердрафту может достигать 28–35 процентов, а по кредиту на пополнение оборотного капитала варьироваться в пределах 10–18 процентов годовых. Чтобы избежать неоправданно высоких затрат, необходимо в первую очередь проанализировать структуру кредитного портфеля (подробнее об этом см. Как управлять долговым портфелем компании). Например, когда достигается снижение средней ставки по кредитам использование ранее привлеченного долгосрочного кредита может оказаться невыгодным.

Какое обеспечение поможет снизить процентную ставку по кредиту

Величина процентной ставки зависит от рисков, которые принимает на себя банк, а потому договориться на снижение ставки будет проще, если у компании есть ликвидные залоги. Если основное имущество уже заложено, важно отслеживать моменты, когда оно будет свободно от обременения, то есть задолженность будет погашена. Высвободившийся актив можно предложить банку в качестве обеспечения. При этом важно учесть два момента. Во-первых, проанализировать, какое именно обеспечение выгоднее предложить кредиторам.Во-вторых, проследить за тем, чтобы залог был оценен с наименьшим дисконтом (подробнее см. Как добиться максимально высокой оценки стоимости залога под кредит).

В какой валюте лучше привлекать кредит, чтобы сократить расходы на обслуживание

Самый простой способ сократить затраты на обслуживание кредитов – привлечение финансирования в валюте. Как правило, ставка по займам в рублях значительно выше. Правда, такое решение подходит только тем компаниям, доходы которых также номинированы в валюте. Чтобы снизить валютные риски, можно открыть мультивалютный кредит: одна половина суммы – в рублях, а вторая – в евро или в долларах. Таким образом, средняя стоимость по нему будет ниже, чем по рублевому кредиту.

Формула. Расчет ставки процента по кредитам

Как снизить расходы на обслуживание банковских кредитов

Используемые обозначения

Расшифровка

Единицы измерения

Источник данных

СТкред

Ставка процента по кредитам

%

Результат расчета

СПкред

Сумма процентов по кредитам

руб.

Отчет о финансовых результатах (стр. 2330)

НПстав

Ставка налога на прибыль

%

Ставка, по которой компания уплачивает налог на прибыль

Пкред

Проценты по кредитам, не входящие в себестоимость

руб.

Первичные документы компании

ДП

Долгосрочные пассивы (обязательства)

руб.

Баланс (стр. 1400)

КПскор

Краткосрочные пассивы (обязательства) за минусом доходов будущих периодов и оценочных обязательств

руб.

Баланс (стр. 1500 – стр. 1530 – стр. 1540)

Кроме того, чтобы минимизировать потери, можно хеджировать валютные риски или разделить их с клиентами компании (подробнее об этом в решении Как защититься от потерь из-за колебаний валютного курса).

Помогут ли дополнительные банковские услуги снизить расходы на обслуживание

В некоторых случаях, чтобы снизить затраты на обслуживание кредитов, финансовому директору приходится соглашаться на дополнительные банковские услуги. Например, на инкассацию наличности или перевод зарплатного проекта. Несмотря на то что эти услуги не бесплатны, такое решение может быть выгодно компании. Нередко дополнительные затраты значительно ниже, чем полученная экономия.

Как избежать начисления штрафов

При сезонном бизнесе всегда есть риск, что средств, которые поступают от основного вида деятельности, не хватит для погашения текущих кредитов. В такой ситуации компания вынуждена привлекать новые займы или же выплачивать значительные штрафы и пени из-за просрочек платежей. Избежать этих проблем можно, если удастся убедить кредиторов пересмотреть график платежей. Нередко они соглашаются на неравномерные выплаты по кредиту, а суммы могут варьироваться в зависимости от прогноза движения денежных средств (см. Как договориться с банком о пролонгации кредита). Чтобы банк согласился на такие условия, необходимо убедить банкиров в том, что при переносе сроков оплаты транши будут регулярными, не возникнет кассовых разрывов, а значит, удастся избежать и просрочек. В качестве аргумента можно представить отчет о движении денежных средств, договоры с основными покупателями и прочее.

Кроме того, по условиям кредитного договора штрафные санкции могут предусматриваться за несоблюдение ковенант или за несвоевременное представление отчетности (подробнее см. Как убедить банк пересмотреть кредитные ковенанты). Чтобы избежать дополнительных затрат, необходимо заранее предупредить банк о невозможности исполнения того или иного условия и договориться о переносе сроков.

Подготовлено по материалам ФСС «Система Финансовый директор»

Методические рекомендации по управлению финансами компании



Ваша персональная подборка

    Подписка на статьи

    Чтобы не пропустить ни одной важной или интересной статьи, подпишитесь на рассылку. Это бесплатно.

    Рекомендации по теме

    Школа

    Школа

    Проверь свои знания и приобрети новые

    Записаться

    Самое выгодное предложение

    Самое выгодное предложение

    Воспользуйтесь самым выгодным предложением на подписку и станьте читателем уже сейчас

    Живое общение с редакцией

    А еще...




    © 2007–2017 ООО «Актион управление и финансы»

    «Финансовый директор» — практический журнал по управлению финансами компании

    Зарегистрировано Федеральной службой по надзору в сфере связи,
    информационных технологий и массовых коммуникаций (Роскомнадзор)
    Свидетельство о регистрации ПИ № ФС77-62253 от 03.07.2015;
    Политика обработки персональных данных
    Все права защищены. email: fd@fd.ru

    
    • Мы в соцсетях
    ×
    Чтобы скачать документ, зарегистрируйтесь на сайте!

    Это бесплатно и займет всего 1 минуту.

    У меня есть пароль
    напомнить
    Пароль отправлен на почту
    Ввести
    Я тут впервые
    И получить доступ на сайт Займет минуту!
    Введите эл. почту или логин
    Неверный логин или пароль
    Неверный пароль
    Введите пароль

    Внимание!
    Вы читаете профессиональную статью для финансиста.
    Зарегистрируйтесь на сайте и продолжите чтение!

    Это бесплатно и займет всего 1 минут.

    У меня есть пароль
    напомнить
    Пароль отправлен на почту
    Ввести
    Я тут впервые
    И получить доступ на сайт Займет минуту!
    Введите эл. почту или логин
    Неверный логин или пароль
    Неверный пароль
    Введите пароль