Страховщиков ждет «чистилище»

101
Прогнозы. К концу 2011 года число страховщиков может сократиться вдвое. Вопрос в том, смогут ли аутсайдеры перед своим уходом выполнить все взятые на себя обязательства.

Наступающий год будет нелегким для страховщиков. И не потому, что роста премий не случится. Как раз наоборот – эксперты ожидают плавного восстановления докризисных объемов, а сборы перешагнут через рубеж в 555 млрд рублей, побив рекордную планку 2008 года. Однако именно в следующем году рынку предстоит пройти нелегкий путь трансформации и очищения. Акционерам компаний придется не только принимать меры, чтобы повысить уставный капитал до новых нормативов, но и привести в порядок активы, подтвердить реальные страховые резервы и платежеспособность. На это будут нацелены и усилия регулятора рынка. Зато те страховщики, которым удастся пройти через «чистилище», возможно, попадут в «страховой рай» – их допустят в 2012 году к новым видам обязательного страхования. Вероятнее всего, их список к тому моменту расширится – аграрные хозяйства практически поголовно станут страховать урожай, свою ответственность в обязательном порядке начнут страховать не только владельцы опасных предприятий, но и перевозчики, врачи. Возможно, будут приняты законы по огневому страхованию, по страхованию лесов… По самым смелым прогнозам, рынок к 2013 году может вырасти аж в 2,2 раза – до 1,2 трлн рублей. Кто будет участвовать в его разделе – это решится в 2011-м.

Взрывного роста не будет.
Радикального роста сборов страховщики не ожидают. По мнению Дмитрия Раковщика, генерального директора «Ресо-гарантии», если отбросить кэптивный рынок и схемные продажи, он составит 5–7%. «Восстановление розничных продаж только начинается. В первом полугодии рынок еще демонстрировал падение в сегменте автокаско», – отмечает он. Чуть более оптимистичны в своих прогнозах эксперты «Росгосстраха». «Скорее всего, темпы прироста будут в районе 12%», – считает Дмитрий Маркаров, первый заместитель генерального директора. С этой оценкой согласны и в «Ренессанс-страховании». «Свои прогнозы мы строим, отталкиваясь от уже очевидных признаков оживления экономики. ВВП в этом году вырос на 4%, в следующем году рост может составить уже 4,5–5%. Мы видим рост в продажах новых машин, в строительстве жилья. Постепенно оживает кредитование, которое влечет за собой рост потребления. Это означает, что будут расти автострахование, ипотека, страхование жизни заемщиков по потребкредитам, страхование банковских залогов предприятий», – говорит Борис Йордан, президент группы «Ренессанс-страхование», президент инвестиционной группы «Спутник».
Правда, к докризисным темпам роста рынок пока не вернется. «Скорость роста в 2011 году будет, в первую очередь, определяться реакцией отрасли на умеренный экономический подъем 2010 года. И только со второй половины 2011 года страхование будет явно реагировать на ситуацию соответствующего года», – считает Дмитрий Маркаров.

Автопоезд. Те виды страхования, которые «тащили» на себе всю отрасль в последние годы, останутся драйверами и в будущем. Самые большие ожидания связаны с автострахованием: сегодня портфели большинства страховщиков состоят не менее чем на 50% из договоров каско и ОСАГО. Динамика здесь напрямую связана с продажами автомобилей, где наконец-то наметился перелом. «Все иностранные производители увеличивают планы по выпуску автомобилей в 2011 году. Российские автопроизводители также планируют рост производства, открытие дополнительных совместных предприятий по сборке автомобилей», – говорит Сергей Ефремов, исполнительный вице-президент «Страховой группы МСК».
По мнению Бориса Йордана, каско так и останется драйвером рынка до введения новых видов обязательного страхования. В следующем году оно имеет все шансы показать рост до 20%. Ипотека может вырасти на 15%, как и страхование жизни заемщиков. Кроме того, есть надежды на рост ДМС. «С возвращением конкуренции на рынке труда и возвращением на докризисный уровень наполнения соцпакетов начнет расти и добровольное медицинское страхование – на 10–12%», – уточняет он. В плюсе окажется и банковское страхование. «Мы отмечаем активизацию банков в сфере кредитования, особенно это касается потребительских и ипотечных кредитов», – говорит Сергей Ефремов.
Зато на корпоративный сегмент пока вряд ли стоит рассчитывать. «Не вижу здесь возможностей для существенного расширения продаж. Все, что возможно было застраховать, с точки зрения психологии собственников промышленных предприятий, уже застраховано. Сейчас мы наблюдаем, как катятся вниз ставки по страхованию имущества. Во многом это связано с демпинговыми процессами. Обоснованность такого снижения тарифов проблематична», – сетует Дмитрий Раковщик. Вряд ли возможен серьезный рост и в секторе страхования имущества частных клиентов. «По разным оценкам, на этом рынке застраховано 10–15% объектов. Но очевидно, что оставшиеся 85–90% частных строений вообще крайне трудно застраховать – многие из них в аварийном или ветхом состоянии, и степень опасности страхования подобных объектов очень велика. Поэтому не слишком верится, что даже при огромном желании самих страхователей найдутся компании, которые будут страховать такие опасные риски», – считает генеральный директор «Ресо-гарантии».

Риски сохраняются. О счастливых докризисных временах, когда объемы премий ежегодно прибавляли по 18–20%, сегодня можно разве что мечтать. Эксперты единодушны – выше 15% рынок вряд ли вырастет даже при самых лучших раскладах. Зато вероятность негативного поворота более реальна. Рынок может продолжить стагнацию или показать рост ниже 5%.
Риски связаны с возможностью наступления «второй волны» кризиса. Хотя тут мнения экспертов расходятся. «Учитывая, что основные последствия кризиса в целом преодолены, наступление неожиданной „второй волны” кризиса маловероятно», – считает Дмитрий Маркаров. Борис Йордан убежден, что причиной стагнации может стать негативный сценарий развития событий в Китае или в США: «В Китае есть риски, связанные с ипотекой, с так называемым „пузырем недвижимости”. А в Америке весь мир ждет позитивной динамики в сфере безработицы, которой пока не видно. Эти две проблемы потенциально могут спровоцировать рецессию, что, в свою очередь, повлияет и на экономику России, и на российский страховой рынок, в частности». Есть и внутренние факторы риска. К худшему сценарию может подтолкнуть неожиданное проявление скрытых негативных явлений в экономике, которые существенно замедлят ее развитие. «Основным риском реализации негативных вариантов развития страхового рынка является ухудшение общей экономической ситуации. Определенное негативное влияние на страховой рынок окажет увеличение финансовой нагрузки на бизнес в связи с ростом размеров страховых взносов с заработной платы», – считает заместитель генерального директора по стратегии компании «Согласие» Юрий Горлин.

Счет будущих потерь.
В будущем году многие страховщики будут озабочены приведением уставного капитала в соответствие с новыми нормативами. «В преддверии 2012 года, когда будет введено обязательное страхование ответственности владельцев опасных предприятий – очень серьезный вид страхования, – рынок просто необходимо почистить. Иначе к этому страхованию будут допущены слабые компании, которые очень быстро приведут к истощению компенсационных фондов – теперь уже не РСА, который занимается ОСАГО, а НССО, объединяющий страховщиков ОПО. Задача в том, чтобы таких компаний было меньше», – убежден Дмитрий Раковщик.
«По-хорошему, уровень уставных капиталов нужно повышать на 20–30% к продажам. Но это точно недостижимо для многих компаний. Кроме того, уставный капитал – далеко не самое главное. Вопрос – в требованиях к резервам и активам компаний. У многих сегодня резервы не покрывают обязательств. Это все говорит о том, что рынок нуждается в большом вливании капитала в $5–7 млрд, по нашим оценкам», – говорит Борис Йордан.
Очевидно, что просто решить проблему с недостающими ресурсами многим не удастся. Для мелких и средних страховщиков увеличение уставного капитала окажется болезненным. «К концу года количество страховых компаний может сократиться в два раза», – считает Сергей Ефремов. По оценкам Юрия Горлина, за год рынок покинут около 300 игроков. «В основном будут вынуждены уйти мелкие и финансово неустойчивые компании, и многие уйдут некрасиво. Нужно иметь в виду, что из 640 страховых компаний на первые 50 приходится почти 80% рынка, а реально занимаются страховой деятельностью не более 200 страховщиков. Подавляющее большинство аутсайдеров обладают одним – тремя филиалами. Я думаю, что клиенты даже не заметят потери этих „бойцов”», – поделился своими прогнозами Дмитрий Маркаров.
Главный вопрос: выполнят ли уходящие игроки свои обязательства перед клиентами? От этого, в конечном итоге, зависит, удастся ли сохранить доверие к страховщикам. А без доверия рывка не получится ни в 2012-м, ни в 2013 году.

 

Страховщиков ждет «чистилище»

 

Страховщиков ждет «чистилище»

 

 

Методические рекомендации по управлению финансами компании



Ваша персональная подборка

    Подписка на статьи

    Чтобы не пропустить ни одной важной или интересной статьи, подпишитесь на рассылку. Это бесплатно.

    Рекомендации по теме

    Школа

    Школа

    Проверь свои знания и приобрети новые

    Записаться

    Самое выгодное предложение

    Самое выгодное предложение

    Воспользуйтесь самым выгодным предложением на подписку и станьте читателем уже сейчас

    Живое общение с редакцией

    А еще...




    © 2007–2017 ООО «Актион управление и финансы»

    «Финансовый директор» — практический журнал по управлению финансами компании

    Зарегистрировано Федеральной службой по надзору в сфере связи,
    информационных технологий и массовых коммуникаций (Роскомнадзор)
    Свидетельство о регистрации ПИ № ФС77-62253 от 03.07.2015;
    Политика обработки персональных данных
    Все права защищены. email: fd@fd.ru

    
    • Мы в соцсетях
    Сайт использует файлы cookie. Они позволяют узнавать вас и получать информацию о вашем пользовательском опыте. Это нужно, чтобы улучшать сайт. Если согласны, продолжайте пользоваться сайтом. Если нет – установите специальные настройки в браузере или обратитесь в техподдержку.
    ×
    Чтобы скачать документ, зарегистрируйтесь на сайте!

    Это бесплатно и займет всего 1 минуту.

    У меня есть пароль
    напомнить
    Пароль отправлен на почту
    Ввести
    Я тут впервые
    И получить доступ на сайт Займет минуту!
    Введите эл. почту или логин
    Неверный логин или пароль
    Неверный пароль
    Введите пароль

    Внимание!
    Вы читаете профессиональную статью для финансиста.
    Зарегистрируйтесь на сайте и продолжите чтение!

    Это бесплатно и займет всего 1 минут.

    У меня есть пароль
    напомнить
    Пароль отправлен на почту
    Ввести
    Я тут впервые
    И получить доступ на сайт Займет минуту!
    Введите эл. почту или логин
    Неверный логин или пароль
    Неверный пароль
    Введите пароль