Финансовые вложения: отражение в отчетности

21145
C 2003 года в России действует ПБУ 19/02, устанавливающее новые правила учета и отражения в отчетности финансовых вложений. Указанный документ был принят в рамках программы реформирования бухгалтерского учета в России в соответствии с международными стандартами финансовой отчетности. О том, какие принципиальные изменения порядка отражения в отчетности финансовых вложений вводит новое ПБУ и насколько его положения соответствуют МСФО, читайте в данной статье.

Что относится к финансовым вложениям

До принятия ПБУ 19/02 финансовыми вложениями считались инвестиции в ценные бумаги, вклады в уставные капиталы других компаний, предоставленные другим организациям займы и вклады в простое товарищество (совместную деятельность). В соответствии с новым ПБУ помимо перечисленных выше активов финансовыми вложениями могут быть также депозитные вклады, приобретенная по договору уступки дебиторская задолженность и другие активы (п. 3 ПБУ 19/02). При этом актив признается финансовым вложением только при выполнении трех условий (п. 2 ПБУ 19/02):

  • компания имеет документы, оформленные в надлежащем виде и подтверждающие ее права на данный актив;
  • к компании перешли все финансовые риски, связанные с данным активом;
  • актив может принести компании в будущем экономические выгоды в виде процента, дивиденда либо прироста стоимости.

ПБУ 19/02 также устанавливает ряд исключений. Не признаются финансовыми вложениями (пункты 3 и 4 ПБУ 19/02):

  • собственные акции, выкупленные у акционеров;
  • векселя, выданные покупателями в счет оплаты за товары (работы, услуги);
  • вложения в недвижимость и другое материальное имущество, приобретаемые с целью сдачи их в аренду;
  • драгоценные металлы, ювелирные изделия, произведения искусства и другие аналогичные ценности;
  • основные средства, материально-производственные запасы, а также нематериальные активы.

Оценка стоимости финансовых вложений

При принятии к учету финансовых вложений их стоимость определяется по сумме всех фактических затрат, связанных с их приобретением (пункты 8 и 9 ПБУ 19/02). Однако впоследствии эту стоимость необходимо корректировать. Порядок переоценки финансовых вложений зависит от того, известна ли их рыночная цена.

Согласно ПБУ 19/02 все финансовые вложения делятся на две группы: ценные бумаги, обращающиеся на организованном рынке ценных бумаг (например, на бирже, вексельном рынке), и прочие активы (пункты 19 и 13 ПБУ 19/02).

По состоянию на конец каждого отчетного периода стоимость ценных бумаг, обращающихся на организованном рынке ценных бумаг, должна корректироваться до их рыночной цены (п. 20 ПБУ 19/02). При этом возникающая разница относится на финансовые результаты компании.

Стоимость же других финансовых вложений, по которой они отражаются в отчетности, не должна изменяться, за исключением случаев, когда имеются признаки их обесценения (п. 21 ПБУ 19/02). В такой ситуации создается резерв под обесценение финансовых вложений3, сумма которого включается в расходы текущего периода (п. 37 ПБУ 19/02). На обесценение финансовых вложений могут указывать, например, следующие обстоятельства:

  • эмитент ценных бумаг, имеющихся у компании, близок или уже находится в состоянии банкротства;
  • за последнее время на рынке совершено много сделок с подобными активами по цене, значительно ниже стоимости, по которой такие активы числятся у компании;
  • у компании отсутствуют или существенно снизились поступления от финансовых вложений (проценты, дивиденды), и такая тенденция с большой вероятностью сохранится в будущем.

Таким образом, порядок переоценки и учета обесценения финансовых вложений, установленный ПБУ 19/02, существенно отличается от действовавшего ранее. Напомним, что до 1 января 2003 года проводить переоценку стоимости финансовых вложений могли исключительно профессиональные участники рынка ценных бумаг, а резерв под обесценение создавался только в отношении акций, котирующихся на бирже, если их рыночная стоимость оказывалась меньше первоначальной.

Что дает введение ПБУ 19/02?

Сергей Омельченко, финансовый контролер ТД «Перекресток» (Москва)

Введение ПБУ 19/02 можно расценить как попытку адаптировать МСФО 32 и 39 к российским правилам учета, правда, только в части, касающейся регулирования финансовых вложений. Можно сказать, что в целом провозглашенная в МСФО 39 концепция об отражении финансовых активов в отчетности по стоимости, близкой к справедливой или рыночной, прослеживается и в новом ПБУ. Однако, боюсь, что на практике у компаний возникнет множество вопросов, связанных с применением ПБУ 19/02, как и у предприятий, применяющих МСФО 39.

Хотя введение ПБУ 19/02 является очередным шагом на пути к сближению российских стандартов учета с международными, между двумя этими системами остаются существенные различия. И дело не только в несоответствии отдельных положений этих стандартов. В МСФО большую роль играют оценочные суждения сотрудника, а также принцип приоритета содержания над формой. В целом, в отчетности по МСФО активы оцениваются более консервативно. Например, ПБУ 19/02 разрешает создавать резерв под обесценение финансовых вложений, но при составлении российской отчетности многие предприятия наверняка будут создавать такой резерв лишь в случае получения официального подтверждения факта банкротства должника, в то время как в отчетности по МСФО такой резерв может быть создан на основе неофициальной информации менеджмента о финансовом положении заемщика. Таким образом, введение нового ПБУ 19/02, безусловно, является положительным фактом, но это не означает, что российская отчетность производственных и торговых компаний автоматически станет прозрачнее для пользователей.

Отражение в отчетности

В бухгалтерской отчетности финансовые вложения необходимо разбивать на краткосрочные и долгосрочные. Минимальная информация о финансовых вложениях, которую следует раскрывать в отчетности, должна содержать следующие данные (п. 42 ПБУ 19/02):

  • выбранные компанией способы оценки финансовых вложений при выбытии;
  • стоимость ценных бумаг, обращающихся на рынке, и стоимость прочих финансовых вложений;
  • суммы переоценки финансовых вложений;
  • суммы доходов в виде дисконтов по долговым ценным бумагам;
  • стоимость и виды финансовых вложений, переданных в залог;
  • стоимость и виды финансовых вложений, переданных (но не проданных) другим лицам;
  • суммы резервов под обесценение финансовых вложений (по каждому финансовому вложению);
  • дисконтированная стоимость долговых ценных бумаг и предоставленных займов (приводится в примечаниях к отчетности).

ПБУ 19/02 и МСФО

Правила переоценки и учета обесценения финансовых вложений, установленные ПБУ 19/02, в большей степени приближены к требованиям МСФО, чем действовавшие ранее. Однако и положения нового документа не во всем соответствуют международным стандартам. Рассмотрим эти различия подробнее.

Порядок отражения в отчетности активов, признаваемых в соответствии с ПБУ 19/02 финансовыми вложениями, регулируется несколькими международными стандартами. Так, вклады в уставные капиталы дочерних и зависимых компаний, а также в совместную деятельность рассматриваются в МСФО 27 «Сводная финансовая отчетность и учет инвестиций в дочерние компании», МСФО 28 «Учет инвестиций в ассоциированные компании» и МСФО 31 «Финансовая отчетность об участии в совместной деятельности». Остальные финансовые вложения рассматриваются в МСФО 32 «Финансовые инструменты: раскрытие и представление информации» и МСФО 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка». Эти МСФО также применяются к тем вложениям в дочерние и зависимые компании, которые изначально приобретались с целью последующей перепродажи.

Отметим, что МСФО 32 и 39 регулируют порядок отражения в отчетности и финансовых активов, и финансовых обязательств. ПБУ 19/02 охватывает только финансовые активы, да и то частично. В соответствии с МСФО 32 финансовыми активами признаются:

  • денежные средства;
  • право на получение денежных средств или иного финансового актива от другой компании;
  • долевые инструменты, то есть право на долю активов другой компании, остающихся после вычета всех ее обязательств (например, акции другой компании или вклад в уставный капитал другой компании).

Примерами финансовых активов, не являющихся финансовыми вложениями в соответствии с ПБУ 19/02, являются денежные средства и дебиторская задолженность покупателей за отгруженные товары (работы, услуги).

В соответствии с МСФО 32 и 39 все финансовые активы делятся на четыре группы:

  1. займы и дебиторская задолженность, предоставленные компанией и непредназначенные для торговли;
  2. инвестиции, удерживаемые до погашения: финансовые активы с фиксированным сроком погашения (например, векселя и облигации), которыми компания намерена владеть до конца этого срока;
  3. финансовые активы, предназначенные для торговли: активы, приобретаемые главным образом для получения прибыли в результате краткосрочных колебаний цен на эти активы (или в виде маржи для компании-дилера);
  4. финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи: все финансовые активы, не вошедшие в первые три группы (например, приобретенные на неопределенный срок акции компании, не являющейся дочерней или зависимой, так как данные ценные бумаги не имеют фиксированного срока погашения и не планируется их перепродавать в течение ближайшего времени, а также различные производные инструменты, такие как фьючерсы, форварды, опционы, свопы и др.).

Финансовые активы, входящие в третью и четвертую группы, в соответствии с МСФО 39 необходимо переоценивать по справедливой стоимости по состоянию на конец каждого отчетного периода4. Под справедливой стоимостью понимают сумму, которой достаточно для приобретения актива при совершении сделки между независимыми, хорошо осведомленными и не принуждаемыми к этому сторонами. За справедливую стоимость ценных бумаг, обращающихся на бирже, можно принимать их текущую рыночную стоимость. Однако если информация о рыночных котировках отсутствует, то справедливую стоимость можно определить путем дисконтирования будущих денежных поступлений от данного финансового актива, по рыночной стоимости аналогичных финансовых активов, а также другими способами оценки. Например, стоимость акций другой компании можно оценить методом чистых активов путем деления стоимости чистых активов этой компании на количество обыкновенных акций в обращении. В тех случаях, когда справедливую стоимость финансового актива достоверно оценить невозможно, МСФО 39 разрешает отражать его в отчетности по сумме фактических затрат на приобретение.

Разница, возникающая в результате переоценки по справедливой стоимости финансовых активов, предназначенных для торговли, отражается как прибыль (убыток) отчетного периода. Переоценка же по справедливой стоимости финансовых активов, имеющихся в наличии для продажи, может по выбору компании либо признаваться в качестве прибыли (убытка) отчетного периода, либо относиться на счета капитала. Во втором случае при выбытии или погашении этого актива все суммы переоценки должны быть списаны со счета капитала на счет прибылей (убытков).

Займы и финансовые активы, удерживаемые до погашения, отражаются в отчетности не по справедливой стоимости, а по сумме так называемых амортизированных затрат. Амортизированные затраты определяются по первоначальным затратам с учетом процентного дохода и уже полученных выплат. В этом случае возникающая разница признается как прибыль (убыток) отчетного периода.

Таким образом, согласно МСФО 39 необходимость переоценки финансовых активов определяется в зависимости от цели их приобретения. Если финансовые активы не предназначены для торговли и не являются активами, имеющимися в наличии для продажи (например, займы и долговые ценные бумаги, удерживаемые до погашения), то информация об изменениях их справедливой стоимости не обязательна для инвесторов, поэтому такие финансовые активы оцениваются по амортизированным или первоначальным затратам. Однако все остальные финансовые активы должны переоцениваться по справедливой стоимости. В отличие от ПБУ 19/02 согласно МСФО 39 финансовые вложения, не обращающиеся на активном рынке, но попадающие в категорию предназначенных для торговли или имеющихся в наличии для продажи, необходимо переоценивать по справедливой стоимости, за исключением случаев, когда эту стоимость надежно оценить невозможно.

  • Личный опыт

    Финансовый руководитель, пожелавший остаться неизвестным

    Наша компания является головной организацией группы компаний, состоящей из нескольких аффилированных предприятий. Среди финансовых вложений у нас есть вклады в дочерние и зависимые общества, которые носят временный характер и приобретаются для перепродажи. Большинство таких компаний не являются публичными и не котируются на открытом рынке. В соответствии с ПБУ 19/02 такие финансовые вложения отражаются в российской отчетности по первоначальной стоимости, то есть по номинальной стоимости с учетом всех остальных затрат. Однако согласно МСФО 39 данные финансовые вложения должны отражаться в отчетности по справедливой стоимости, определяемой с использованием расчетных методов оценки, например анализа дисконтированного денежного потока, сопоставления с текущей рыночной стоимостью аналогичного инструмента, а также модели оценки опционов. Это приводит к существенным различиям между стоимостью финансовых активов и величиной прибыли (убытка) компании, показываемых в российской отчетности и в отчетности, подготовленной в соответствии с МСФО.

    Личное мнение

    Вадим Штракин, заместитель главного бухгалтера ОАО «Нижнетагильский металлургический комбинат»

    Как правило, основную часть финансовых вложений крупных российских промышленных предприятий составляют активы, рыночная стоимость которых в соответствии с ПБУ 19/02 не определяется, например вклады в уставные капиталы других компаний, предоставленные сторонним организациям займы и т. д. Это объясняется тем, что сейчас такие предприятия стараются инвестировать свободные денежные средства прежде всего в обновление и модернизацию производства, а не в котирующиеся ценные бумаги. У производственных предприятий даже после введения ПБУ 19/02 будут, скорее всего, значительные расхождения между стоимостью финансовых вложений, по которой они отражаются в российской отчетности, и их справедливой или амортизируемой стоимостью, по которой многие из этих активов должны отражаться в отчетности по МСФО.

Развитость финансовых рынков западных стран, многообразие используемых финансовых инструментов и широта их применения в деятельности зарубежных компаний привели к тому, что МСФО определяют особенности учета и отражения в отчетности гораздо большего числа финансовых активов, чем ПБУ 19/02. Соответственно международные стандарты требуют раскрывать в отчетности более широкий спектр информации об этих активах, чем российское положение по бухгалтерскому учету5.

«Мы стремились разработать документ, понятный для российских компаний»

Интервью с одним из разработчиков ПБУ 19/02 «Учет финансовых вложений» — консультантом Департамента методологии бухгалтерского учета и отчетности Минфина России Наталией Томило

Финансовые вложения: отражение в отчетности

— Какие принципиальные новшества вводит в порядок учета финансовых вложений ПБУ 19/02?

— Принципиально новым является само ПБУ 19/02: раньше специального документа, регулирующего учет финансовых вложений, не было. В новом ПБУ впервые дано четкое определение понятию «финансовые вложения». Для того чтобы активы компании можно было отнести к финансовым вложениям, они должны удовлетворять трем критериям. Во-первых, необходимо наличие документов, подтверждающих права компании на финансовые вложения. Во-вторых, к компании должны перейти все финансовые риски, связанные с финансовыми вложениями. И в-третьих, финансовые вложения должны приносить в будущем экономическую выгоду в форме процентов, дивидендов либо прироста стоимости. Об этих критериях всегда нужно помнить. Например, в ПБУ 19/02 сказано, что финансовым вложением может быть дебиторская задолженность, приобретенная по договорам уступки права требования. Однако не следует понимать это упрощенно, то есть без учета вышеназванных критериев финансовых вложений. Дебиторская задолженность может быть признана финансовым вложением в случаях, когда она является предметом купли-продажи. Если же, например, дебиторская задолженность переходит к правопреемнику при реорганизации компании, то актива — финансового вложения не возникает. По той же причине ПБУ 19/02 установлено, что собственные акции, выкупленные у акционеров, не являются финансовыми вложениями, поскольку они не удовлетворяют третьему критерию признания финансовых вложений. В новых формах бухгалтерской отчетности, разработанных и рекомендованных Минфином России6, статья баланса «Собственные акции, выкупленные у акционеров» включена в раздел III «Капитал и резервы». Суммы, показываемые по данной строке, уменьшают капитал организации.

Еще одним принципиальным новшеством ПБУ 19/02 является требование последующей оценки финансовых вложений по текущей рыночной стоимости, если по ним определяется эта стоимость на финансовых рынках — как российских, так и зарубежных. Это положение было введено для того, чтобы пользователи отчетности могли видеть более реальную стоимость финансовых вложений компании. Без такой оценки в отдельных случаях могло существенно искажаться представление пользователей бухгалтерской отчетности о финансовом положении организации. Например, несколько лет назад в уставный капитал организации были внесены акции «Газпрома». Их стоимость на сегодняшний момент существенно возросла. Активы организации недооценены. В конце 2003 года пересчет финансовых вложений по текущей рыночной стоимости нужно будет сделать обязательно. Однако организация может установить в учетной политике и другую периодичность — ежемесячно или ежеквартально.

Финансовые вложения, по которым текущая рыночная стоимость на финансовых рынках не определяется, отражаются в отчетности по первоначальной стоимости, однако организации должны проверять данные активы на предмет их обесценения и при наличии признаков обесценения создавать соответствующий резерв. В бухгалтерском балансе величина таких финансовых вложений показывается за вычетом суммы созданного резерва под обесценение.

ПБУ 19/02 ввело особый порядок учета суммовых разниц и расходов, «сопутствующих» приобретению финансовых вложений (оплата услуг посредников и т. п.), по операциям приобретения финансовых вложений. Способы учета указанных расходов (в первоначальной стоимости финансовых вложений или как расходы отчетного периода) должны быть выбраны организацией при формировании учетной политики.

— ПБУ 19/02 разработано в рамках Программы реформирования бухгалтерского учета в соответствии с международными стандартами финансовой отчетности. МСФО предусматривают проведение переоценки многих видов финансовых активов по справедливой стоимости. В ПБУ 19/02 используется более узкое понятие — рыночная стоимость. С чем это связано?

— Дело в том, что в большинстве случаев справедливой стоимостью как раз и будет рыночная стоимость. Об этом говорится и в МСФО. При отсутствии активного финансового рынка достоверность других методов оценки вызывает сомнение. Хотя, с другой стороны, ПБУ 19/02 разрешает оценку долговых ценных бумаг и предоставленных займов по дисконтированной стоимости. Эта информация раскрывается в пояснениях к бухгалтерскому балансу и отчету о прибылях и убытках.

Мы стремились разработать документ, понятный для российских компаний, который позволит повысить достоверность бухгалтерской отчетности. При разработке ПБУ 19/02 учитывалось, что по информации Комитета по международным стандартам финансовой отчетности МСФО 32 и МСФО 39 будут пересмотрены, в том числе из-за сложности их применения. Поэтому при разработке ПБУ 19/02 принимались во внимание соответствующие международные стандарты и учитывалось российское законодательство. В связи с этим ПБУ охватывает вопросы учета финансовых вложений, а не учета финансовых инструментов, как МСФО 32 и 39.

— Планирует ли Минфин России выпустить положения по бухгалтерскому учету финансовых обязательств, а также отдельных видов финансовых вложений, например по учету инвестиций в дочерние и зависимые общества?

— В настоящее время ведется работа над положениями по бухгалтерскому учету инвестиций в зависимые организации и вкладов в совместную деятельность.

Беседовала Ольга Сальникова

______________________________________
1 ПБУ 19/02 «Учет финансовых вложений» утверждено приказом Минфина России от 10.12.02 № 126н. Одновременно с принятием ПБУ 19/02 отменен приказ Минфина России от 15.01.97 № 2 «О порядке отражения в бухгалтерском учете операций с ценными бумагами».
2 Утверждена постановлением Правительства России от 06.03.98 № 283.
3 Подробнее о создании резервов под обесценение активов см. статью «Составление финансовой отчетности с учетом факторов неопределенности», «Финансовый директор», 2003, № 9. – Примеч. редакции.
4 За исключением производных инструментов, приобретенных для хеджирования рисков; подробнее об этом см. статью «Хеджирование на краю», «Финансовый директор», № 9, 2003. – Примеч. редакции.
5 Например, помимо данных о стоимости финансовых активов и ее изменениях необходимо привести информацию о финансовых рисках, связанных с финансовыми активами компании, а также описать политику управления этими рисками. Подробнее об этом см. статью «Составление финансовой отчетности с учетом факторов неопределенности», «Финансовый директор», 2003, № 9. – Примеч. редакции.
6 Утверждены приказом Минфина России от 22.07.03 № 67н «О формах бухгалтерской отчетности организаций». – Примеч. редакции.

Методические рекомендации по управлению финансами компании



Подписка на статьи

Чтобы не пропустить ни одной важной или интересной статьи, подпишитесь на рассылку. Это бесплатно.

Школа

Школа

Проверь свои знания и приобрети новые

Записаться

Самое выгодное предложение

Самое выгодное предложение

Воспользуйтесь самым выгодным предложением на подписку и станьте читателем уже сейчас

Живое общение с редакцией

А еще...


Рассылка




© 2007–2016 ООО «Актион управление и финансы»

«Финансовый директор» — практический журнал по управлению финансами компании

Зарегистрировано Федеральной службой по надзору в сфере связи,
информационных технологий и массовых коммуникаций (Роскомнадзор)
Свидетельство о регистрации Эл №ФС77-43625 от 18.01.2011
Все права защищены. email: fd@fd.ru


  • Мы в соцсетях
×
Зарегистрируйтесь на сайте,
чтобы скачать образец документа

В подарок, на адрес электронной почты, которую Вы укажете при регистрации, мы отправим форму «Порядок управления дебиторской задолженностью компании»

У меня есть пароль
напомнить
Пароль отправлен на почту
Ввести
Я тут впервые
И получить доступ на сайт
Займет минуту!
Введите эл. почту или логин
Неверный логин или пароль
Неверный пароль
Введите пароль
Зарегистрируйтесь на сайте,
чтобы продолжить чтение статьи

Еще Вы сможете бесплатно:
Скачать надстройку для Excel. Узнайте риск налоговой проверки в вашей компании Прочитать книгу «Запасной финансовый выход» (раздел «Книги»)

У меня есть пароль
напомнить
Пароль отправлен на почту
Ввести
Я тут впервые
И получить доступ на сайт
Займет минуту!
Введите эл. почту или логин
Неверный логин или пароль
Неверный пароль
Введите пароль