Банковская система под напряжением

51
Надежность. «Ф.» проанализировал различные параметры этой системы, обработав данные по 100 крупнейшим кредитным организациям и статистику ЦБ. Вывод: устойчивость растет, но риски все еще очень высоки.

Ликвидность
Проблемы ликвидности в банковской системе россияне отчетливо прочувствовали прошлой осенью: задержки платежей, очереди в кассах кредитных организаций, необходимость заблаговременно заказывать даже небольшие суммы наличности, неработающие банкоматы. С тех пор прошло не так уж много времени, но – спасибо финансовым властям – все эти ужасы начали понемногу улетучиваться из памяти народной. Наш вкладчик оказался отходчивым и вновь доверился властям и банкам, о чем свидетельствует рост объема вкладов. Насколько далека сегодня банковская система от ситуации, когда кризис ликвидности выходит на улицу? Судя по показателям, дистанция растет.
К 1 октября в первой сотне банков, отчетностью которых располагает «Ф.», не оказалось нарушителей нормативов ликвидности. Месяцем ранее общую картину портил санируемый «КИТ Финанс», у которого показатель текущей ликвидности (Н3) составлял 47,59% при минимально допустимых 50%, а долгосрочной (Н4) – 130,2% при максимально разрешенных 120%. Но в сентябре ему поступил долгосрочный заем от АСВ на сумму 46 млрд рублей и ситуация пришла в норму.
Большинство банков выполняют регулятивные требования с большим запасом. Лишь у БТА-банка Н2 оказался в диапазоне от 15 до 20%, а если быть точным – 18,25%. С точки зрения критериев оценки финансово-экономического положения банков, изложенных ЦБ в указании № 2005-У, значение Н2, равное или превышающее 17%, можно считать нормальным. А для Н3 оптимально значение не ниже 55%. Впрочем, ЦБ определял эти критерии еще до начала острой фазы кризиса – в апреле 2008-го.
Количество банков, текущая ликвидность которых простирается в диапазоне от 50 до 55%, снижается. По итогам сентября таких в сотне крупнейших было всего два. Зато значительно увеличилось число тех, у кого Н3 зашкаливает за 100%. Если накануне кризиса – 1 сентября 2008 года – выше этой отметки забрались 13 кредитных организаций из сотни, то сейчас – 42.
Прошлой осенью в условиях бегства вкладчиков поддержать ликвидность в банковской системе помогли массированные вливания со стороны ЦБ, а также ВЭБа, приступившего к выдаче субординированных кредитов. Теперь фактор господдержки играет меньшую роль. Объем задолженности по тем же беззалоговым кредитам с февральского максимума – свыше 1,92 трлн рублей – к концу октября 2009-го снизился в семь раз до 276 млрд. Сократились и обороты на аукционах репо, пики объемов приходятся на периоды налоговых выплат. В целом банки из первой сотни постепенно избавляют себя от финансовых обязательств перед ЦБ. На долю привлеченных от него средств 1 октября приходилось 6,2% в общем объеме пассивов топ-100 банков. Лишь у 11 кредитных организаций данный показатель превышал 15% (1 января – у 24).
Тем временем продолжают расти обороты на межбанковском рынке. В сентябре в системе Delta участники торгов заключили сделки почти на 133 млрд рублей, это в 1,6 раза меньше, чем в сентябре 2008-го, зато в 12,6 раза больше, чем в прошлом октябре. Дилеры настроены оптимистично: в целом по межбанку ставки по овернайтам держатся на уровне 5–6% годовых даже в пиковые моменты, связанные с налоговыми выплатами. Еще одна положительная тенденция – постепенно размывается граница между первым и вторым кругом операторов, банки охотнее открывают лимиты друг на друга.

Состояние: ликвидность находится на достаточном уровне. Очередное снижение ставки рефинансирования – до 9,5% (а вместе с ней и ставок по инструментам фондирования от ЦБ) удешевит доступ к ней.

Риски: банки, вынужденные поддерживать значительные позиции в высоколиквидных инструментах. Но короткие МБК и остатки на корсчетах и в депозитах ЦБ мало приносят банкам. Весьма ограниченную прибыль сулят облигации из ломбардного списка. Тем временем стоимость привлечения ресурсов остается довольно высокой, особенно это касается частных вкладов. Угрозу платежеспособности могут представлять также резкие колебания валютного курса.

 

Банковская система под напряжением

 

Банковская система под напряжением

 

Банковская система под напряжением

 

Банковская система под напряжением 

 

Банки из топ-100 с наибольшей долей средств ЦБ в пассивах

Банк

Задолженность перед ЦБ, млрд руб.

Доля в общем объеме пассивов, %

Траст

44,52

34,63

Межпромбанк

43,71

24,53

Ренессанс Капитал

12,81

24,25

БТА-банк

12,93

24,04

ХКФБ

24,43

20,02

Судостроительный

6,69

18,50

Союз

14,65

18,35

Центрокредит

7,29

18,19

МИнБ

14,84

17,36

Татфондбанк

8,18

15,64

Кредит Европа банк

10,00

15,58

Группировка банков по нормативу Н2

 

На 01.10.09

На 01.09.09

На 01.01.09

На 01.09.08

Диапазон

Количество банков*

Работающие активы**, млрд руб.

Количество банков*

Работающие активы**, млрд руб.

Количество банков

Работающие активы**, млрд руб.

Количество банков***

Работающие активы**, млрд руб.

меньше 15%

0

0

0

0

0

0

0

0

15–20%

1

47

2

83

0

0

5

1120

20–50%

35

6243

32

4930

15

2767

66

8699

50–100%

39

6749

39

5527

48

5487

22

2573

более 100%

25

3065

27

5799

37

8159

7

1014

Группировка банков по нормативу Н3

 

На 01.10.09

На 01.09.09

На 01.01.09

На 01.09.08

Диапазон

Количество банков*

Работающие активы**, млрд руб.

Количество банков*

Работающие активы**, млрд руб.

Количество банков

Работающие активы**, млрд руб.

Количество банков***

Работающие активы**, млрд руб.

меньше 50%

0

0

1

107

1

87

0

0

50–55%

2

67

5

205

7

415

13

591

55–60%

3

90

6

181

5

165

12

2324

60–100%

53

8692

47

5675

51

7826

62

9030

100–150%

30

6362

28

9196

23

5936

7

425

более 150%

12

893

13

976

13

1984

6

1037

Группировка банков по нормативу Н4

 

На 01.10.09

На 01.09.09

На 01.01.09

На 01.09.08

Диапазон

Количество банков*

Работающие активы**, млрд руб.

Количество банков*

Работающие активы**, млрд руб.

Количество банков

Работающие активы**, млрд руб.

Количество банков***

Работающие активы**, млрд руб.

более 120%

0

0

1

107

1

87

0

0

110–120%

0

0

0

0

1

83

8

1259

100–110%

3

184

6

998

9

2549

9

1248

менее 100%

97

15919

92

15234

89

13694

83

10900

* Без учета данных по Ситибанку, банку «Союз», «БНП Париба» и Челиндбанку.

** Без учета Сбербанка.

*** Без учета данных по Ситибанку, «БНП Париба», Челиндбанку.

 

Капитал
Кризис поставил проблему капитализации банков ребром. Достаточности собственных средств на уровне 14,5%, которой обладала банковская система до сентября прошлого года, для выживания в смутные времена оказалось мало. За год за счет вливаний от акционеров и Внешэкономбанка объем собственных средств увеличился на 35%. И это несмотря на рост резервов на возможные потери, снижение доходов от кредитования, отрицательной переоценки ценных бумаг и прочих негативных факторов. Норматив достаточности капитала (Н1) в целом по системе значительно повысился – до 18,9%. Если из рассмотрения убрать госбанки (Сбербанк, ВТБ с двумя дочками и «Россельхоз»), то на 1 сентября этот показатель был равен 17,76% при совокупном размере капитала в 2,2 трлн руб­лей. Годом раньше Н1 большинства кредитных организаций из первой сотни простирался в диапазоне от 10 до 15%, но уже к 1 января этот тренд переломился – количество банков этой группы резко сократилось. В частности, ее покинули Сбербанк и ВТБ, повысив свои «капитальные» показатели. В этой категории к началу кризиса находились «КИТ Финанс» (10,56%), Связь-банк (10,17%), «Союз» (11,45%), ВЕФК (11%). Удивительно, но еще один из первых «пострадавших» – банк «Глобэкс» мог гордиться показателем Н1 – на уровне 18,05%. Правда, за сентябрь 2008-го его капитал уменьшился более чем на 11%.
На 1 октября 2009-го из первой сотни норматив нарушали только «Петровский» (в прошлом ВЕФК) и «КИТ Финанс»  (1,41 и 9,03% соответственно). Зато у 38 банков Н1 оказался более 20%.
Объем субординированных займов на балансах топ-100 по работающим активам к 1 октября составил 1,2 трлн рублей, или 31,3% от общей величины капитала. Из них 267,4 млрд рублей предоставил банкам ВЭБ. Всего с начала запуска программы предоставления субордов он одобрил заявок примерно на 392 млрд рублей. К 1 октября денег в рамках схемы «один к одному» от него еще не получили Промсвязьбанк, «Русский стандарт» и Банк Москвы, а по схеме «три к одному» – Альфа-банк и Газпромбанк. Правда, «Альфе» деньги пришли в октябре, а Газпромбанк, по сообщению агентства Reuters, ожидает поступлений в четвертом квартале. Участие государства в процессе докапитализации постепенно сходит на нет. Программа выпуска специальных ОФЗ в обмен на префы банков не работает и, как полагают некоторые аналитики, в ближайшее время не будет востребована – пусть остается про запас. Те же эксперты видят в сворачивании антикризисных «капитальных» проектов признаки оздоровления банковской системы, которые ее регулятору должны быть заметны лучше, чем кому бы то ни было. Недавно зампред ЦБ Геннадий Меликьян подтвердил это, а заодно популярно объяснил, почему не публикуются результаты стресс-тестов: «МВФ предлагал нам провести стресс-тесты, вероятность наступления событий по которым составляет 1 и 5%. И если бы их опубликовали, то никто бы потом никому не объяснил так, как я сейчас объясняю – что вероятность такого сценария составляет лишь 1%. А сказали бы, что ЦБ прогнозирует такую ситуацию!»

Состояние: банковская система не нуждается в экстренной докапитализации.

Риски: дальнейший рост просрочки и, как следствие, увеличение резервов, несомненно, продолжат давить на капитал. Реальный уровень проблемных долгов до сих пор остается тайной. С 2010 года перестает действовать указание ЦБ, которое позволяет банкам более лояльно подходить к оценке ссуд и создавать по ним меньшие резервы. Возвращение к прежнему порядку учета заставит некоторые кредитные организации искать источники пополнения капитала.

 

Банковская система под напряжением

 

Банковская система под напряжением

 

Кредиты, полученные от ВЭБ, млн руб.

ВТБ

200000

Газпромбанк

15000

Россельхозбанк

25000

Альфа-банк

10201

Номос-банк

4900

Транскредитбанк

2930

Санкт-Петербург

1466

Зенит

2140

Ханты-Мансийский банк

1995

Транскапиталбанк

730

Росевробанк

980

СКБ-банк

810

Первый объединенный

725

Новикомбанк

479

ИТОГО

267356

  

Соотношение основного и дополнительного капитала в топ-30 банков на 01.10.09*

Банк

Работающие активы,
млрд руб.

Капитал,

млрд руб.

Основной капитал, млрд руб.

Дополнительный капитал, млрд руб.

Отношение дополнительного капитала к основному, %

Субординированный долг,
млрд руб.

Сбербанк

6746

1335

810

525

64,90

н. д.

ВТБ

2465

584

373

230

61,59

223

Газпромбанк

1795

165

121

45

36,97

45

Россельхозбанк

928

157

110

48

43,75

46

Банк Москвы

782

102

72

31

42,61

24

ВТБ24

684

97

75

21

27,99

21

Альфа-банк

573

88

63

27

42,95

26

Райффайзенбанк

518

60

52

8

15,06

6

Юникредитбанк

513

70

49

21

43,00

17

Росбанк

442

44

30

15

50,00

15

Промсвязьбанк

384

40

28

12

42,88

9

МДМ-банк

384

60

49

11

22,20

5

Уралсиб

381

50

32

17

53,80

14

Номос-банк

244

49

27

22

84,27

22

Транскредитбанк

242

28

14

14

100,00

13

Санкт-Петербург

218

27

16

11

70,55

9

Ак Барс

213

28

23

4

18,64

4

ВТБ Северо-Запад

211

36

22

14

60,67

11

Связь-банк

190

30

20

10

50,15

10

Межпромбанк

174

32

27

5

19,38

5

Петрокоммерц

168

24

19

6

28,86

6

Сосьете Женераль Восток

164

17

15

2

15,71

2

Нордеа банк

152

22

12

10

77,73

7

Зенит

150

24

14

10

69,86

9

Абсолют банк

148

22

15

7

48,24

7

Русский стандарт

143

29

16

13

81,12

13

Возрождение

136

19

14

5

36,80

4

Ханты-Мансийский банк

121

22

15

7

43,69

5

Траст

118

16

10

6

61,69

5

МБРР

116

12

7

5

71,64

5

* Данные по капиталу Ситибанка, входящего в топ-30, отсутствуют.

 

Группировка банков из топ-100 по нормативу Н1

Диапазон

Количество банков на 01.10.09**

РА*, млрд руб. на 01.10.09

Количество банков на 01.09.09

РА*, млрд руб. на 01.09.09

Количество банков на 01.01.09

РА*, млрд руб. на 01.01.09

Количество банков на 01.09.08

РА*, млрд руб. на 01.09.08

Меньше 10%

2

210

3

218

3

208

0

0

10–15%

27

4536

32

5620

47

8849

73

8956

15–20%

33

5109

33

4443

35

2693

19

1052

Более 20%

38

1961

32

1650

15

670

8

412

* Без Сбербанка, ВТБ, ВТБ Северо-Запад, ВТБ24, Россельхозбанка.

 

Качество активов
Эксперты дают разные прогнозы по просроченной задолженности и даже разные оценки ее нынешнего состояния. Одни приводят цифры – 10% от ссудного портфеля к концу года, другие – 15%. Одна из причин разногласий – массовые реструктуризации, реальный объем которых оценить довольно сложно. Тем не менее, данные ЦБ и отчетность топ-100 банков показывают, что просрочка растет месяц от месяца. Резервы на возможные потери по ссудам тоже. За 12 месяцев в целом по системе просроченная задолженность увеличилась на 295,4%, а резервы – на 143,47%. Выглядит устрашающе. Особенно если учесть мнения специалистов, утверждающих, что ее реальные объемы гораздо выше.
Больше всего проблемных долгов генерируют компании. В корпоративном сегменте просрочка растет гораздо быстрее, чем у граждан, несмотря на то, что реструктурируют в основном именно кредиты юридических лиц. Доля просрочки в ссудах тоже увеличивается. Это происходит не только из-за ухудшения их качества, но и по причине стагнации кредитных портфелей. К концу третьего квартала у 34 из топ-100 банков, отчетностью которых располагает «Ф.», отношение совокупного объема просрочки к капиталу превысило 30%. Больше всех этот показатель (если не брать во внимание санируемые банки) у «Ренессанс Капитала» – 185,48%, Москоммерцбанка – 92,13%, Альфа-банка – 89,3% и «Русского стандарта» – 85,42%. Впрочем, столь высокое соотношение у «Альфы» может объясняться активной работой в судах по взысканию задолженности. В этом случае на счета просрочки переносится вся сумма долга, а не только ее просроченная часть.
Из обзора ЦБ также следует, что качество кредитов неумолимо ухудшается. Если на 1 января 2008 года 40,3% резервов приходилось на категорию «сомнительных» ссуд, а 10,1% – на следующую по категории качества – «проблемные» ссуды, то через год соотношение изменилось на 35,2 и 17,1%, а к 1 сентября этого года оказалось равным 20,8 и 22,5% соответственно. Кроме того, растет доля резервов по безнадежным ссудам. Учитывая, что фактически сформированный резерв в процентном отношении к ссудной задолженности по каждой категории качества меняется не сильно, а совокупный портфель растет сейчас медленно, можно предположить: ссуды перекочевали из одной качественной группы в другую – более низкую.
Все это отражается на рентабельности банковского бизнеса. Согласно данным доступной отчетности, 19 банков из первой сотни закончили третий квартал с убытками. А из октябрьского обзора ЦБ следует, что из 1078 кредитных организаций по итогам восьми месяцев этого года убытки получили 196. В прошлом году был иной расклад – 92 банка из 1124. Но более показательны, конечно, годовые данные. Если по итогам 2007-го убытки получили 11 кредитных организаций, то в 2008-м – 56. Думается, в 2009 году число убыточных кредитных организаций окажется выше.
Кроме того, 31 декабря прекращает действие указание ЦБ № 2156-У, и оценка финансового состояния многих заемщиков может резко ухудшиться, что приведет к увеличению резервов и, как следствие, снижению прибыли и капитала.

Состояние: качество кредитов низкое и продолжает ухудшаться.

Риски: поскольку истинный объем проблемной задолженности, масштабы реструктуризации неизвестны, нельзя исключать новые кризисные проявления. Например, разорения отдельных банков. Кроме того, кредитные организации, вероятно, вновь столкнутся с дефицитом капитала.

 

Банковская система под напряжением

 

Банковская система под напряжением

 

Просрочка, резервы, прибыль топ-30 банков

Банк

Работающие активы на 01.10.09, млрд руб.

Доля просрочки в ссудах, %

Отношение просрочки к капиталу, %

Просроченная задолженность на 01.10.09, млрд руб.

Динамика просрочки с 01.01.09, %

Резервы на возможные потери на 01.10.09, млрд руб.

Динамика с 01.01.09, %

Прибыль (убыток) до налогов на 01.10.09, млрд руб.

Сбербанк

6746

3,17

16,03

214,0

133,9

517,6

115,1

11,9

ВТБ

2465

3,52

13,94

81,4

194,0

84,2

149,2

14,3

Газпромбанк

1795

1,04

9,90

16,3

107,4

92,2

19,5

16,0

Россельхозбанк

928

2,11

11,63

18,3

112,3

26,0

83,4

1,7

Банк Москвы

782

2,74

18,78

19,2

222,4

33,4

144,4

0,9

ВТБ24

684

2,23

16,11

15,6

159,7

34,5

106,9

1,3

Альфа-банк

573

14,24

89,30

78,9

124,2

75,4

34,1

-2,5

Райффайзенбанк

518

3,09

27,13

16,3

115,6

32,6

78,9

1,8

Юникредитбанк

513

3,40

24,97

17,5

266,3

18,6

86,2

5,0

Росбанк

442

6,92

56,42

25,1

128,3

31,9

88,0

-7,6

Промсвязьбанк

384

7,24

68,77

27,6

145,2

34,0

68,0

-0,3

МДМ-банк

384

9,55

56,63

33,9

759,0

40,7

267,7

0,6

Уралсиб

381

9,12

58,13

28,9

106,8

30,4

85,0

-6,6

Номос-банк

244

7,02

34,76

17,0

158,7

24,8

94,7

1,0

Транскредитбанк

242

3,06

24,28

6,8

673,1

11,4

174,1

3,1

Санкт-Петербург

218

3,50

26,59

7,2

916,8

12,0

153,1

1,0

Ак Барс

213

2,97

21,70

6,0

123,5

12,0

41,2

0,5

ВТБ Северо-Запад

211

4,40

24,09

8,6

112,4

14,5

54,1

4,3

Ситибанк

195

1,42

н.д.

2,7

66,7

5,8

10,3

2,9

Связь-банк

190

8,73

47,34

14,3

83,2

н.д.

-71,6

Межпромбанк

174

0,57

3,12

1,0

109,3

40,0

19,7

0,6

Петрокоммерц

168

6,75

45,23

11,1

144,7

13,4

60,8

1,2

Сосьете Женераль Восток

164

2,66

23,77

4,0

192,9

4,6

175,1

-1,2

Нордеа банк

152

1,32

9,16

2,0

69,3

4,8

128,6

2,8

Зенит

150

5,23

27,28

6,4

145,0

6,7

83,1

1,8

Абсолют банк

148

8,66

56,54

12,6

552,2

10,1

129,4

-2,8

Русский стандарт

143

19,13

85,42

24,9

11,6

29,3

0,3

-0,6

Возрождение

136

6,53

37,40

7,3

167,6

8,5

85,8

1,5

Ханты-Мансийский банк

121

0,83

4,17

0,9

60,3

3,7

75,6

0,4

Траст

118

1,40

7,31

1,2

-47,8

2,3

-29,7

0,5

 

Методические рекомендации по управлению финансами компании



Подписка на статьи

Чтобы не пропустить ни одной важной или интересной статьи, подпишитесь на рассылку. Это бесплатно.

Школа

Школа

Проверь свои знания и приобрети новые

Записаться

Самое выгодное предложение

Самое выгодное предложение

Воспользуйтесь самым выгодным предложением на подписку и станьте читателем уже сейчас

Живое общение с редакцией

А еще...


Рассылка




© 2007–2016 ООО «Актион управление и финансы»

«Финансовый директор» — практический журнал по управлению финансами компании

Зарегистрировано Федеральной службой по надзору в сфере связи,
информационных технологий и массовых коммуникаций (Роскомнадзор)
Свидетельство о регистрации Эл №ФС77-43625 от 18.01.2011
Все права защищены. email: fd@fd.ru


  • Мы в соцсетях
×
Зарегистрируйтесь на сайте,
чтобы скачать образец документа

В подарок, на адрес электронной почты, которую Вы укажете при регистрации, мы отправим форму «Порядок управления дебиторской задолженностью компании»

У меня есть пароль
напомнить
Пароль отправлен на почту
Ввести
Я тут впервые
И получить доступ на сайт
Займет минуту!
Введите эл. почту или логин
Неверный логин или пароль
Неверный пароль
Введите пароль
Зарегистрируйтесь на сайте,
чтобы продолжить чтение статьи

Еще Вы сможете бесплатно:
Скачать надстройку для Excel. Узнайте риск налоговой проверки в вашей компании Прочитать книгу «Запасной финансовый выход» (раздел «Книги»)

У меня есть пароль
напомнить
Пароль отправлен на почту
Ввести
Я тут впервые
И получить доступ на сайт
Займет минуту!
Введите эл. почту или логин
Неверный логин или пароль
Неверный пароль
Введите пароль