Вечное обаяние пирамид

60
Последователи Сергея Мавроди заманивают граждан обещаниями высокого и гарантированного дохода. Государство смотрит на это сквозь пальцы, и на месте только что рухнувших «пирамид» вырастают новые.
В России новый тренд – как когда-то, пышно расцвели структуры, которые через сомнительные, а то и вовсе противозаконные схемы привлекают средства населения якобы для инвестиций и якобы с минимальными рисками. Низкая осведомленность о финансовых механизмах и растущее благосостояние россиян создают отличную почву для махинаций. Авторы маскируют их под цивилизованные инвестиционные формы – доверительное управление, банковские вклады, продажу акций на бирже. И прикрываются громкими словами – названиями известных компаний, к которым фактически не имеют отношения, и лицензиями, не связанными с их основной деятельностью.

Трастовая рента. На обложке – умиротворяющий снимок храма Христа Спасителя, отражающегося в речной воде. На последней странице – утопающие в небесной синеве купола храма Покрова Пресвятой Богородицы в Филях. Это вовсе не специализированный журнал Московской Патриархии, как можно подумать, а издание скандально известного ОАО «Гарант Инвест», привлекавшего деньги в доверительное управление. «В каждый дом влетает птица / Социальных инвестиций», – предлагают спеть авторы его гимна на второй странице. «Мы будем и дальше нести в массы идеи финансовой грамотности, инвестирования, выполняя нашу благородную миссию – превратить обычного человека наемного труда в инвестора и собственника», – обращается тут же к читателям основатель и идеолог «Гаранта» Владимир Федан.

Для достижения целей ему потребовались лицензии ФКЦБ на управление ценными бумагами и брокерскую деятельность. Комиссия выдала их в августе 2002 года. Первые рекламные тексты писались, похоже, «на коленке». Излюбленный прием – облачать банальные либо абсурдные утверждения в псевдонаучную форму. Гражданам предлагали несколько вариантов вложений. «Каждый участник программ получает доход, который дает возможность создать свой капитал (рента). <...> Деньги вкладчиков в компании работают в трасте, т. е. по договору доверительного управления. При трастовых вложениях вкладчик не теряет свой вклад в том объеме (количестве) и в той валюте, что было вложено», – подобная околесица содержалась еще в листовке 2004-го.

Бизнес на поверенных. Тем не менее летом 2005-го ФСФР переоформила «Гарант Инвесту» лицензии, теперь они стали бессрочными. «Весь состав ОАО ликует по этому поводу, искренне веря в то, что механизмы инвестирования компании на финансовых рынках работают», – описывал один из свидетелей того события. «Гарант Инвест» не только бравировал документами, которые должны были свидетельствовать о признании со стороны государства. В качестве партнеров в буклетах фигурировали ММВБ, «Росно», к которым он имел косвенное отношение, и некие зарубежные юрлица, чье существование проверить затруднительно. Тем не менее их упоминание производило впечатление на клиентов.

Минимальный взнос составлял $1000, доходность обещали до 66% годовых.

«Гарант Инвест» сформировал широкую сеть региональных представителей – так называемых «лидеров» и «поверенных». Вовлечение «вкладчиков» происходило по модели сетевого маркетинга, за приведенных клиентов доплачивали. К середине 2006-го, когда ФСФР приостановила лицензии, клиентская база превышала 10 тыс. человек. «Гарант Инвест» по собственному усмотрению использовал переданные в доверительное управление средства, нарушая все мыслимые ограничения. Исправлять бесчисленные нарушения он не стал, и спустя полгода разрешительные документы были уже аннулированы.

Очевидно, что «Гарант Инвест» никогда не рассматривал работу на фондовом рынке всерьез, но она послужила удобным прикрытием для строительства «пирамиды». В одном из внутренних документов команда прямо охарактеризовала свой бизнес как «самовоспроизводящуюся систему без долгов и с положительным балансом».

Кстати, незадолго до приостановки лицензий «Гарант Инвеста» ФСФР выдала аналогичные его «дочке» – Межрегиональному инвестиционному брокерскому центру. Лишь к концу 2007-го служба отозвала и эти документы.

Второе пришествие. Проблемы с регулятором фондового рынка не помешали создателям «Гарант Инвеста» запустить новый проект – потребительское общество (ПО) «Гарант Кредит». Оно еще совсем недавно продолжало рекламировать несколько так называемых депозитных программ. Каждый новый пайщик в обязательном порядке вносил 10 тыс. рублей – якобы под 50% годовых сроком на три года. По другим «программам» обещанные ставки доходили до 55%.

Способы столь быстрого и безрискового приумножения капитала не раскрывались. Потенциальным клиентам показывали рисунки с нарочито усложненными схемами взносов и выплат, концентрируя на них основное внимание. О реальных проектах упоминалось либо в самых общих чертах, либо с акцентом на незначительные детали. Судя по всему, львиная доля средств вносилась наличными с нарушениями законодательства и документов самого ПО.

«Жертвы» должны были постоянно ощущать свою причастность к элитарному сообществу «инвесторов». Метод остался прежним: обильные потоки абстрактных и парадоксальных утверждений, зачастую вообще не поддающихся рациональному осмыслению, зато подкрепленных ссылками на какие-нибудь «звучные» источники. Характерный пример: «Популяризатор инвестирования Роберт Кийосаки разделил всех людей и все способы зарабатывания ими денег на четыре вида – «четыре квадранта». Мировая исключительность «Гарант Кредита» заключается в том, что форма нашего бизнеса не умещается ни в один из предложенных Кийосаки. Мы – «Пятый Квадрант»». Далее следует «исчерпывающее» пояснение: «Так что же такое «Пятый Квадрант»? Это уникальная научная разработка, позволяющая использовать преимущества потребительской кооперации наиболее эффективным образом».

Даже на вопрос «Какие вы даете гарантии, что компания выплатит инвестируемые деньги и причитающиеся проценты?» ответ давался в философском ключе.

Попали в молоко. «У меня вопрос: как быть пайщикам ПО за пределами России, конкретно – в Казахстане? Лично я вложил $4000 в июле 2007 года, с тех пор не было ни одной выплаты», – просит совета один из «инвесторов». На самом деле он находится ничуть не в худшем положении, чем его российское «коллеги», напрасно ожидавшие обещанного золотого дождя. Таковых может насчитываться более 25 тыс.

В минувшем октябре, когда система ПО «Гарант Кредит» уже трещала по швам, в «Аргументах и фактах» вышла пространная статья, рекламировавшая вложения в проект под названием «Милби» – строительство завода по глубокой переработке молока. «Ф.» первым обратил внимание, что этот «проект» содержит черты финансовой пирамиды («Ф.» № 43, 2007). Как утверждалось, инвесторами на паритетных началах выступают «Гарант Кредит» и некая испанская компания. Чтобы собрать нужную сумму, последний обещал напечатать 50 тыс. паевых сертификатов (в российском законодательстве нет такого понятия). На каждом бланке было написано, что он стоит 500 евро. Приобрести его мог любой «человек с улицы», а через три года ПО «грозилось» провести выкуп по 50 тыс. рублей. Таким образом, вложения принесли бы порядка 40% годовых.

Дальше – больше. Желающим обещали также обменять сертификаты на акции «молокозавода», по которым «ежегодный доход» составит от 70% до 140%. А через семь лет начальные вложения увеличились бы минимум в 12 раз.

Авторы публикации довольно неуклюже жонглировали терминами из области фондового рынка и корпоративных финансов. Зато подробно рассказали о полезных свойства молока и перечислили названия входящих в него химических соединений.

Антинародное IPO. Архитекторы обоих «Гарантов» использовали сетевой маркетинг. Таким же путем пошли создатели бизнес-клуба «Рубин», рухнувшего в феврале и оставившего у разбитого корыта десятки тысяч человек. «Милби» больше напоминает финансовые пирамиды 1990-х, которые много тратили на рекламу в СМИ. У всех отличающихся друг от друга разновидностей – свои целевые аудитории и технологии завлечения. Объединяет их принцип, по которому рост благосостояния прежних «инвесторов» обеспечивают вливания вновь привлеченных. И вот совсем свежее веяние: на наиболее «продвинутом» и регулируемом биржевом рынке появляются проекты, имеющие различимые черты «пирамид».

В минувшем феврале в список ФБ «Санкт-Петербург» были добавлены акции никому не известного ОАО «Ричброкерсервис» (РБС), зарегистрированного в Перми. На площадку их допустили, поскольку эмитент соответствовал формальным критериям. Они не слишком строгие: нужно представить копии некоторых документов и подписать договор. И едва появилась возможность купли-продажи этих акций, как начались чудеса. Долгое время на ФБ «Санкт-Петербург» регистрировались только операции с бумагами «Газпрома». И вдруг – десятки ежедневных, хотя и мелких сделок с бумагами РБС. В марте объем торгов ими составил 95 млн рублей, за месяц котировки подскочили на 100%.

Технически совсем нетрудно добиться какой угодно ценовой динамики, когда почти весь пакет сосредоточен в одних руках, – достаточно торговать поначалу с самим собой, а формально через друзей или близких. При подаче документов на биржу компания на 99% принадлежала возглавляющему ее Ярославу Иванцову, а еще на 1% – его отцу.

РБС бравировал ростом котировок, к тому же обещал ежеквартально выплачивать дивиденды. При этом свой бизнес он описывает так (орфографические ошибки исправлены): «Основную деятельность компании выделить довольно непросто, потому что компания – лишь держатель активов. Максимальная диверсификация в виде большого количества дочерних предприятий дает нашей компании отсутствие зависимости от отраслевых рисков и отсутствие сезонности бизнеса».

С 4 апреля отдел листинга вычеркнул акции этого ОАО из списка допущенных к обращению. На сайте РБС появилось обещание выкупить их по той же цене, по которой их приобретали «инвесторы». При этом акционерам рекомендуют подождать до июля, когда им якобы предложат более выгодную цену.

Займовклады. Кстати, ООО под таким же названием – «Ричброкерсервис» – продолжает привлекать средства граждан по договорам займа, обещая до 36% годовых. Описание услуги содержит подмену понятий: клиент якобы ничем не рискует. «Вы отдаете денежные средства в долг компании, заключив договор займа, в котором заранее оговорен срок и процент, под который вы размещаете свои средства (тем самым защитив себя от возможных потерь, так как вы заранее знаете, сколько и когда вы получите)».

О том, на что идут деньги, – только общие слова: «размещение» на фондовом и валютном рынках, в сфере недвижимости, вложения в строительство, производство, «инвестиции в предпринимательскую деятельность». В качестве партнеров фигурирует несколько «родственных» ООО и ЗАО, а также Лефко-банк.

Разумеется, сам по себе договор займа – еще не признак «пирамиды». Но именно с этой формой заимствования связано множество скандалов с невыплатами. Скажем, тольяттинские ООО «Гарант Финанс» и кредитно-потребительский кооператив (КПК) «Ключ» вписывали в договоры ставку до 39% годовых. Клиентам сообщали, что деньги «крутятся» в риэлтерском бизнесе, в офисах на видном месте висело благодарственное письмо «за вклад в развитие города» от имени мэра Тольятти Николая Уткина (впоследствии осужден за получение взятки и приговорен к семи годам лишения свободы). Это производило впечатление на граждан.

Доверчивое управление. «Ф.» обратил внимание на услуги финансово-инвестиционной компании «Экономический альянс», которые вызывают большие вопросы. Эта организация предлагает «безопасно и выгодно» инвестировать «в ценные бумаги и размещение их на фондовом рынке». С клиентами заключают договор доверительного управления, в приложении к которому содержатся описания «программ выплат». Ставки выглядят фантастическими: ежемесячно от 7% до 14% (что соответствует 84–168% годовых без учета капитализации). Более того, «Экономический альянс» предлагает новым клиентам бесплатное «инвестиционное кредитование». Достаточно указать в заявлении сумму, которую вы собираетесь внести в дальнейшем, например через месяц, и на нее сразу же начинают набегать проценты. Их обещают выдать непосредственно «в момент оплаты договора доверительного управления».

«Экономический альянс» приводит координаты представителей в 58 городах. Желающим выдают доверенности на открытие новых представительств. Требования следующие: «не менее трех месяцев сотрудничества, не менее 3 млн рублей – объем структуры, ранг – «лидер» и выше». Подобная терминология использовалась в «пирамидах», действовавших по принципу сетевого маркетинга. В телефонной беседе сотрудник пояснил, что «лидером» становится тот, кто приводит в «Экономический альянс» новых клиентов и получает за каждого «зарплату».

Также на сайте «Экономического альянса» рекламируется услуга «ипотека». Договор предлагают подписать с ПО «Русь-спас». По условиям пайщику нужно вносить деньги, пока не наберется 25% от стоимости жилья. При этом «каждому агенту, пригласившему клиента в данную программу, выплачивается вознаграждение ежемесячно в размере 7% от вносимой клиентом суммы». Затем ПО обещает добавить на покупку жилья оставшиеся 75% всего под 7% годовых. Но даже если вы сразу сделаете взнос в 25%, то кредит не увидите ранее, чем через полгода. Разумеется, мало ли что за это время может произойти с компанией.

У «Экономического альянса» есть полный набор лицензий ФСФР.

ПАМЯТКА: 10 поводов насторожиться

«Ф.» составил список черт, которые не обязательно свидетельствуют о противозаконности схем, однако свойственны многим сегодняшним «пирамидам».

1. Средства привлекаются по договорам займа, в рекламе их называют вкладами.

2. Основное внимание акцентируется на процентных ставках и графике выплат, о способе приумножения капитала рассказывается в общих словах, без конкретики.

3. Вам предлагают инвестировать в некие уникальные высокодоходные проекты, ноу-хау.

4. Не упоминается о рисках частичной или полной потери вложений.

5. По договорам доверительного управления гарантируется доходность.

6. В рекламе фигурируют лицензии, не относящиеся к основной деятельности.

7. Организация зарегистрирована в форме кредитного кооператива или потребительского общества и работает по принципу сетевого маркетинга.

8. Договор заключается не с тем юрлицом, которое упоминается в рекламе.

9. Вам перечисляют «известных» партнеров, например зарубежных, о существовании которых вы никогда не слышали.

10. Обещанная доходность заметно превышает ставки по банковским вкладам.

ПАРАДОКСЫ: «Гарант Кредит» живее всех живых

История «Гарант Кредита» и его «наследников» далека от завершения.

На осколках рухнувшей «пирамиды» образовано с десяток региональных потребительских обществ, продолжающих привлекать средства. «Все поверенные нашего города перешли в ПО «Регион Центр». Пайщик 3-го уровня № 110621 <...> сегодня заключает наличные договора под названием «Союз потребительских обществ», где человеку, сдавшему 100 тыс. рублей, через месяц обещают выплатить 30 тыс. рублей по старым задолженностям», – сообщает житель Вологды. «Я пайщик, мне предлагали вернуть деньги, если я вступлю в «Кубань Инвест» и приведу таких же пайщиков», – описывают аналогичную ситуацию в Краснодарском крае. В питерском офисе «Гарант Кредита», где был организован сбор заявлений в прокуратуру, рекламировались «программы» двух ПО – «Балт Союз» и «Содружество». Кстати, в документах об образовании упомянутого «Союза потребительских обществ» стоит подпись идеолога все тех же «Гарант Инвеста» и «Гарант Кредита» Владимира Федана (на фото).

ПАРАДОКСЫ: Подмена вкладов

Зачастую компании, заключающие договоры займа, называют их вкладами.

Волгоградский КПК «Станичник» пишет в объявлении о «ежемесячных выплатах доходов по вкладу» и даже «страховании вкладов». КПК «Дальстар» из Владивостока пошел еще дальше. «Каждый пайщик может внести сбережения на срочный вклад с ежеквартальной выплатой процентов или на срочный накопительный вклад», – говорится в его материалах. Прямые ассоциации с банковскими депозитами подкрепляет «программа страхования вкладов». Правда, страхует «Дальстар», по сути, сам себя – предусмотрен договор с одноименным страховщиком. И даже ставка по договорам займа «Дальстара» в 13% сопоставима с банковской. То есть расчет делается на граждан, которые не видят разницы между банками, входящими в государственную систему страхования вкладов, и обычными юрлицами, не имеющими к ней никакого отношения. Подобные методы привлечения клиентов – достаточный повод, чтобы насторожиться.

VIP-ВЗГЛЯД: Как бороться с пирамидами?

Николай Харитонов, депутат Госдумы:
– Государство должно помогать малому бизнесу и контролировать олигархов. У нас же народ от безденежья надеется на любое чудо, поэтому так безропотно верит во все обещания и несет в пирамиды последние сбережения. А если бы у людей появилась возможность зарабатывать, то никто бы в чудеса не верил: времени на это просто не было бы.

Виктор Верещагин, президент Русского общества управления рисками:
– Рецепт не новый и очень простой: комплексные меры исполнительной и законодательной власти – государственный контроль и прозрачное законодательство. В свою очередь, от бизнеса надо требовать цивилизованной и открытой конкуренции. Ему надо разъяснять, что развивать свой бизнес он может не за счет обмана потребителя, а посредством улучшения качества.

Николай Тонков, член Совета федерации:
– Необходимо жесткое законодательство, которое обязывало бы участников финансового рынка гарантировать возврат средств. А еще надо развивать страхование рисков. У нас пока этот финансовый инструмент не так развит, как во всем мире. Но как только участники рынка поймут его ценность, количество случаев мошенничества резко упадет.

Павел Медведев, депутат Госдумы:
– Проводить семинары с милиционерами. К сожалению, многим из них финансовые премудрости недоступны. А ведь по законодательству никто, кроме банков, не имеет права обещать гражданам прирост дохода. И милиция, только услышав о каких-то обещаниях, должна взять этих мошенников под белы ручки, тем самым предотвратив создание финансовой пирамиды.

Константин Волков, президент СРО «Национальная фондовая ассоциация»:
– Повышать эффективность действий государства как регулятора и правоохранителя, а также просвещать население. У нас, к сожалению, до сих пор любые регулирующие органы, включая и СРО, знают и проверяют работу только 40% лучших участников рынка, а оставшиеся 60% остаются загадкой. Что уж говорить о пирамидах... Государство обязано кардинально изменить ситуацию.

Александр Викулин, генеральный директор Национального бюро кредитных историй:
– Как и любые виды преступления, они неистребимы. Пока мы не научимся проверять, контролировать и элементарно прогнозировать риски, с пирамидами никто не справится. Надо просто уяснить, что если везде доходность 15%, то обещание 150% – это уже обман.

Методические рекомендации по управлению финансами компании



Подписка на статьи

Чтобы не пропустить ни одной важной или интересной статьи, подпишитесь на рассылку. Это бесплатно.

Школа

Школа

Проверь свои знания и приобрети новые

Записаться

Самое выгодное предложение

Самое выгодное предложение

Воспользуйтесь самым выгодным предложением на подписку и станьте читателем уже сейчас

Живое общение с редакцией

А еще...


Рассылка




© 2007–2016 ООО «Актион управление и финансы»

«Финансовый директор» — практический журнал по управлению финансами компании

Зарегистрировано Федеральной службой по надзору в сфере связи,
информационных технологий и массовых коммуникаций (Роскомнадзор)
Свидетельство о регистрации Эл №ФС77-43625 от 18.01.2011
Все права защищены. email: fd@fd.ru


  • Мы в соцсетях
×
Зарегистрируйтесь на сайте,
чтобы скачать образец документа

В подарок, на адрес электронной почты, которую Вы укажете при регистрации, мы отправим форму «Порядок управления дебиторской задолженностью компании»

У меня есть пароль
напомнить
Пароль отправлен на почту
Ввести
Я тут впервые
И получить доступ на сайт
Займет минуту!
Введите эл. почту или логин
Неверный логин или пароль
Неверный пароль
Введите пароль
Зарегистрируйтесь на сайте,
чтобы продолжить чтение статьи

Еще Вы сможете бесплатно:
Скачать надстройку для Excel. Узнайте риск налоговой проверки в вашей компании Прочитать книгу «Запасной финансовый выход» (раздел «Книги»)

У меня есть пароль
напомнить
Пароль отправлен на почту
Ввести
Я тут впервые
И получить доступ на сайт
Займет минуту!
Введите эл. почту или логин
Неверный логин или пароль
Неверный пароль
Введите пароль